Praxisleitfaden für Optionen und Futures
Alle Leitfäden · Seite 4
Verständliche Leitfäden zu Optionen, Futures, impliziter Volatilität, Preisbildung, Strategien und Ausführungsrisiken
828 Leitfäden
Prämienquote und Geldwert bei Futures-Optionen erklärt
Erfahren Sie, wie Sie eine Prämienquote einer Futures-Option mithilfe von Punktwert, Tickgröße und Anzahl in Geld umrechnen und warum der Multiplikator produktspezifisch ist
Leitfaden lesenPreis und P&L von Futures-Kalenderspreads erklärt
Erfahren Sie, wie ein Kalenderspread bei Futures bepreist wird, wie Bewegungen des nahen und späteren Kontrakts sich zum P&L verbinden und warum die Quotierungskonvention zuerst geprüft werden muss
Leitfaden lesenQueue-Priorität von Futures-Limit-Orders erklärt
Erfahren Sie, warum eine Futures-Limit-Order unausgeführt bleiben kann, nachdem der Preis auf ihrem Niveau gehandelt wurde, wie sich FIFO- und Pro-rata-Matching unterscheiden und wie die Queue-Tiefe gelesen wird
Leitfaden lesenSettlementpreis gegenüber zuletzt gehandeltem Preis bei Futures erklärt
Erfahren Sie, warum ein Futures-Settlementpreis vom letzten Trade abweichen kann, wie tägliches Mark-to-Market Settlement verwendet und wie Sie die Cashwirkung abgleichen
Leitfaden lesenSo lesen Sie Futureskurse
Erfahren Sie, was Futures-Kurssymbole, Kontraktmonate, Bid und Ask, Tickwert, Volumen, Open Interest und Abrechnungskurse tatsächlich aussagen
Leitfaden lesenSo rechnen Sie Futures-P&L in Ihre Kontowährung um
Erfahren Sie, wie Sie native Futures-P&L von der Umrechnung in die Kontowährung trennen, einen FX-Kurs und Zeitstempel wählen und eine doppelte Zählung von Währungseffekten vermeiden
Leitfaden lesenSollte man einen gedeckten Call frühzeitig schließen?
Verwenden Sie einen praktischen Rahmen, um zu entscheiden, ob Sie einen gedeckten Call vor dem Verfall zurückkaufen, einschließlich Gewinnsicherung, Zuteilung, Dividenden, Kosten und Rollen.
Leitfaden lesenSpreadorder bei Futures gegenüber separatem Legging der beiden Kontrakte
Erfahren Sie, wie sich eine börsennotierte Futures-Spreadorder vom separaten Einstieg in zwei Outright-Legs unterscheidet, warum Gleichzeitigkeit das Legging-Risiko reduziert und wie Spread- und Legpreise abzugleichen sind
Leitfaden lesenSpreadverhältnisse bei Futures erklärt: Warum 1:1 nicht immer neutral ist
Erfahren Sie, wie Legverhältnisse bei Futures-Spreads funktionieren, warum gleiche Kontraktzahlen ein Rest-Risiko lassen können und wie Multiplikatoren, DV01, Währung und Sensitivität die Größenbestimmung beeinflussen
Leitfaden lesenSPX gegenüber SPY-Optionen: Abrechnung, Zuteilung, Größe und Steuern
Vergleichen Sie SPX- und SPY-Optionen anhand von Kontraktgröße, Bar- gegenüber Aktienabrechnung, Ausübungsart, Verfallsrisiko, Dividenden und US-Bundessteuerbehandlung
Leitfaden lesenSynthetische Futures mit Optionen erklärt
Erfahren Sie, wie ein gekaufter Call zusammen mit einem verkauften Put bei demselben Strike und Verfall eine synthetische Long-Futures-Exponierung erzeugen kann, mit Paritätsrechnung, Risiken und Ausübungsergebnissen
Leitfaden lesenTagesveränderung bei Futures vs. Positions-P&L erklärt
Erfahren Sie, warum sich die Tagesveränderung eines Futures-Kontrakts von Ihrem Positions-P&L unterscheiden kann, wie vorherige Abrechnung und Einstiegspreis verschiedene Referenzpunkte schaffen und wie beide abgeglichen werden
Leitfaden lesenTägliche Futures-Abrechnung vs. Endabrechnung erklärt
Erfahren Sie, wie die tägliche Futures-Abrechnung Cashflows aus dem Mark-to-Market steuert, während die Endabrechnung einen auslaufenden Kontrakt nach seinen produktspezifischen Cash- oder Lieferregeln beendet
Leitfaden lesenThesaurierende und ausschüttende ETFs: Wohin die Erträge fließen
Vergleichen Sie thesaurierende ETFs, ausschüttende ETFs und die Wiederanlage durch den Broker. Verfolgen Sie anhand eines Rechenbeispiels Anteile, NAV, Barmittel und Gesamtrenditen, ohne Steuervorteile zu unterstellen.
Leitfaden lesenUnbeabsichtigte Futures-Lieferung vermeiden
Physische Lieferung und Barausgleich unterscheiden, die tatsächlichen Fristen für First Notice und letzten Handelstag berechnen und eine Futures-Position vor dem Lieferungsrisiko schließen oder rollen
Leitfaden lesenVerliert eine Änderung der Futuresorder die Warteschlangenpriorität?
Erfahren Sie, warum die Änderung einer Futuresorder die Warteschlangenpriorität beeinflussen kann, warum Preis- und Mengenänderungen nicht immer gleich behandelt werden und wie Sie die Priorität nach Cancel-Replace überprüfen
Leitfaden lesenVorzeichen von Futures-Kalenderspreadpreisen lesen
Erfahren Sie, warum ein positiver oder negativer Kalenderspread bei Futures nicht in jedem Produkt dasselbe bedeutet, wie nahe und ferne Legs definiert werden und wie die Quotierungskonvention geprüft wird
Leitfaden lesenWarum ändern sich Futures-Margin-Anforderungen?
Erfahren Sie, warum die Initial- und Maintenance-Margin bei Futures mit Volatilität und Marktrisiko steigen oder fallen kann, warum Brokeranforderungen von Börsenmindestwerten abweichen und wie Sie Ihren Bargeldpuffer neu berechnen
Leitfaden lesenWarum haben Futures-Kontraktmonate unterschiedliche Preise?
Erfahren Sie, warum zwei Futures-Kontrakte auf denselben Markt zu unterschiedlichen Preisen handeln können und wie Carry, Bestände, Erwartungen, Saisonalität und die Zeit bis zur Lieferung die Kurve prägen
Leitfaden lesenWarum Optionen mit demselben Strike je nach Verfall unterschiedliche Preise haben
Erfahren Sie, warum Optionen mit demselben Strike zu unterschiedlichen Verfällen verschiedene Preise haben können und warum Zeitwert, Theta, Vega, die IV-Laufzeitstruktur, Zinsen und Dividenden zählen
Leitfaden lesenWarum wurde meine Futures-Limitorder nicht ausgeführt, als der Kurs sie berührte?
Erfahren Sie, warum eine Futures-Limitorder unausgeführt bleiben kann, selbst wenn ein Chart oder der letzte Handel den Preis berührt, einschließlich Warteschlangenpriorität, Geld-Brief-Seite, Kontraktmonat, Zeitpunkt und Grenzen des Datenstroms
Leitfaden lesenWarum wurde meine Futures-Limitorder sofort ausgeführt?
Erfahren Sie, warum eine Futures-Limitorder sofort ausgeführt werden kann, wenn ihr Preis die aktuelle Geld-Brief-Spanne überschreitet, wie sich eine marktfähige Limitorder von einer ruhenden Limitorder unterscheidet und wie die Preisgrenze die Order weiterhin schützt
Leitfaden lesenWarum wurde meine Futures-Order zu mehreren Preisen ausgeführt?
Erfahren Sie, warum eine Futures-Order zu mehreren Preisen ausgeführt werden kann, wie der gewichtete durchschnittliche Ausführungspreis berechnet wird und wie Teilausführungen sowie die verbleibende Menge abgeglichen werden.
Leitfaden lesenWarum wurde meine Futuresorder ausgeführt, nachdem ich sie stornieren wollte?
Erfahren Sie, warum eine Stornierungsanfrage bei Futures nicht dasselbe wie eine bestätigte Stornierung ist, wie sich ausstehende Stornierung und Ausführungen überschneiden können und welche Orderaufzeichnungen Sie vor einer Ersatzorder prüfen sollten
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