Praxisleitfaden für Optionen und Futures
Alle Leitfäden · Seite 27
Verständliche Leitfäden zu Optionen, Futures, impliziter Volatilität, Preisbildung, Strategien und Ausführungsrisiken
828 Leitfäden
Berechnung des impliziten Zinssatzes einer Box-Spreads
Berechnen Sie aus Strike-Breite, ausführbarem Box-Preis, Tagen bis zum Verfall, Multiplikator, Gebühren und Zinskonvention den einfachen oder stetig verzinsten impliziten Zinssatz eines Box-Spreads
Leitfaden lesenBerechnung von Maximalgewinn und -verlust eines Broken-Wing-Butterfly
Berechnen Sie maximalen Gewinn, Verluste an den Flügeln, Break-evens, signierten Einstiegs-Cashflow, Call- und Put-Formeln, Kontraktmultiplikator, Gebühren und Zuteilungsszenarien bei einem Broken-Wing-Butterfly
Leitfaden lesenBias-Varianz-Trade-off und Overfitting bei Finanzmodellen
Verstehen Sie Vorhersage-Bias, Schätzvarianz, nicht reduzierbares Rauschen, Modellkomplexität, Zeitreihenvalidierung, Data Snooping, Backtest-Overfitting und Governance für Finanzmodelle
Leitfaden lesenBlack–Scholes d1 gegenüber d2 erklärt
Verstehen Sie die Formeln für d1 und d2, warum N(d1) mit dem Call-Delta zusammenhängt, warum N(d2) die risikoneutrale Wahrscheinlichkeit eines Verfalls im Geld beschreibt und wo ihre Grenzen liegen.
Leitfaden lesenCall gegenüber Put beim Broken-Wing-Butterfly
Vergleichen Sie Call- und Put-Broken-Wing-Butterflies anhand von Beinreihenfolge, Richtung des breiten Flügels, Verlustflügeln bei Verfall, Credit, Liquidität, vorzeitiger Zuteilung, Dividenden und Abrechnungsergebnissen
Leitfaden lesenCall-Diagonal-Spread-Optionsstrategie
Verstehen Sie den Long-Call-Diagonal-Spread, die Auswahl von Strike und Verfall, kurzfristige Zuteilung, Zeitwert des fernen Calls, Rollen, PMCC-Unterschiede, Greeks, Margin und Ausstiegsplanung
Leitfaden lesenCall-Kalender-Spread-Optionsstrategie
Erfahren Sie mehr über den Long-Call-Kalender, die Auswahl desselben Strikes über zwei Verfälle, Zuteilung des nahen Calls, unsicheren Maximalgewinn, Theta, Vega, Dividenden, Rollen und Ausstiegsplanung
Leitfaden lesenCall-Ratio-Spread-Optionsstrategie
Erfahren Sie mehr über die 1-zu-2-Call-Ratio-Spread-Auszahlung, maximalen Gewinn, Debit- und Credit-Break-evens, unbegrenzten Aufwärtsverlust, Greeks, Margin und Zuteilungsrisiko
Leitfaden lesenConversion-Optionsstrategie erklärt
Erfahren Sie, wie Conversion-Arbitrage Long-Aktie, Long-Put und Short-Call kombiniert, einschließlich Auszahlungsarithmetik, Put-Call-Parität, Dividenden, Zuteilung und Ausführungsrisiko
Leitfaden lesenCopulas und Tail Dependence im Finanzwesen
Erfahren Sie, wie Copulas Randverteilungen von Abhängigkeit trennen, warum Korrelation gemeinsame Extremwerte verfehlt, wie sich Tail Dependence zwischen Copula-Familien unterscheidet und wie Risikoaggregation validiert wird
Leitfaden lesenCOS-Methode zur Optionsbewertung erklärt
Erfahren Sie, wie die COS-Methode eine abgeschnittene Dichte, Fourier-Kosinuskoeffizienten, Auszahlungskoeffizienten und Konvergenzkontrollen zur Bewertung von Optionen verbindet
Leitfaden lesenCovered-Ratio-Spread-Optionsstrategie
Erfahren Sie mehr über den Covered Ratio Spread mit Aktie, zwei verkauften Calls mit niedrigerem Ausübungspreis und einem gekauften Call mit höherem Ausübungspreis, einschließlich Gewinnmaximum, Aufwärtsplateau, Abwärtsspielraum und Zuteilung
Leitfaden lesenCovered-Strangle-Optionsstrategie erklärt
Erfahren Sie, wie ein Covered Strangle Aktien, einen verkauften Call mit höherem Ausübungspreis und einen durch Cash gesicherten verkauften Put mit niedrigerem Ausübungspreis kombiniert, einschließlich begrenztem Aufwärtspotenzial, verdoppeltem Abwärtsrisiko, Cash-, Margin- und Zuteilungsrisiko
Leitfaden lesenDas Binomialmodell der Optionsbewertung erklärt
Erfahren Sie, wie ein Binomialbaum mit einstufiger Replikation, risikoneutralen Wahrscheinlichkeiten, Rückwärtsinduktion und Prüfungen auf vorzeitige Ausübung Optionen bewertet
Leitfaden lesenDas Prinzip der maximalen Entropie in der Finanzwirtschaft
Verstehen Sie die Entropiemaximierung unter Moment- und Optionspreisrestriktionen, die Dualität der Exponentialfamilie, die Rolle eines Referenzmaßes und die erforderlichen Prüfungen für eine implizite Verteilung
Leitfaden lesenDas SABR-Volatilitätsmodell erklärt
Erfahren Sie, wie das SABR-Modell einen zufälligen Forward und Volatilität verbindet, wie Alpha, Beta, Rho und Vol-of-Vol den Smile formen und wo die Approximation versagen kann
Leitfaden lesenDer Martingal-Darstellungssatz in der Finanzwirtschaft erklärt
Erfahren Sie, wie Martingale zu stochastischen Integralen werden, warum der Integrand zu einem Hedge wird und wie die Darstellung die Vollständigkeit eines Marktes bestimmt
Leitfaden lesenDer Satz vom optionalen Stoppen im Finanzwesen erklärt
Erfahren Sie, wann das Stoppen eines Martingals seinen Erwartungswert bewahrt, warum Verdopplungsstrategien scheitern und wie Stoppzeiten in die Bewertung von Barrier- und amerikanischen Optionen eingehen
Leitfaden lesenDer Satz von Cameron–Martin im Finanzwesen: zulässige Pfadverschiebungen
Erfahren Sie, warum unter dem Wiener Maß nur deterministische Verschiebungen endlicher Energie äquivalent sind und wie diese Grenze in Finanzmodellen verwendete Maßänderungen beeinflusst
Leitfaden lesenDer Satz von Gärtner und Ellis erklärt: Large Deviations und Options-Tails
Erhalten Sie einen praktischen Überblick über die skalierte Kumulantentransformation, zentrale Bedingungen und die Bedeutung des Satzes für die Preisbildung seltener Ereignisse und das Tail-Verhalten von Optionen
Leitfaden lesenDer Satz von Girsanov in der Optionspreisbildung erklärt
Erfahren Sie, wie der Satz von Girsanov den Brownian-Drift zwischen Wahrscheinlichkeitsmaßen ändert, warum die Volatilität konstant bleibt und wie risikoneutrale Dynamiken entstehen
Leitfaden lesenDer zentrale Grenzwertsatz im Finanzwesen
Verstehen Sie, was der zentrale Grenzwertsatz über standardisierte Summen sagt, welche Annahmen Finanzrenditen verletzen können, warum die Konvergenz nicht exakt ist und wann die Skalierung mit der Quadratwurzel der Zeit scheitert
Leitfaden lesenDiagonale-Spread-Optionsstrategie erklärt
Erfahren Sie, wie diagonale Spreads vertikale und kalendarische Engagements kombinieren, einschließlich Long- und Short-Strukturen, Greeks über zwei Verfälle, Zuteilung, Rollen, maximalem Verlust und Ausführungsrisiko
Leitfaden lesenDie Box-Spread-Optionsstrategie erklärt
Erfahren Sie mehr über den vierbeinigen Box-Spread, die feste Auszahlung aus der Strike-Breite, Long- und Short-Cashflows, europäische gegenüber amerikanischer Ausübung sowie Ausführungs-, Margin- und Steuerrisiken
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