Cẩm nang quyền chọn thực hành
Tất cả hướng dẫn · Trang 3
Hướng dẫn dễ hiểu về kỳ báo cáo, biến động ngụ ý, chiến lược quyền chọn, giá mục tiêu và hao mòn theo thời gian
828 hướng dẫn
Chênh lệch bám theo và sai số bám theo của ETF: vì sao sai số bằng 0 vẫn có thể tụt lại
So sánh chênh lệch bám theo và sai số bám theo của ETF bằng các mức sinh lời minh họa. Tính các khoảng cách theo điểm cơ bản và độ lệch chuẩn mẫu, sau đó tách việc bám theo NAV khỏi kết quả giao dịch của bạn.
Đọc hướng dẫnCó nên đóng covered call sớm không?
Dùng một khung thực tế để quyết định có nên mua lại covered call trước khi đáo hạn, bao gồm chốt lợi nhuận, chỉ định, cổ tức, chi phí và roll.
Đọc hướng dẫnCó thể bán put có tiền mặt bảo đảm trong IRA không?
Tìm hiểu cách phê duyệt put có tiền mặt bảo đảm, tiền mặt dự trữ, việc bị chỉ định, chính sách của broker và các quy tắc giao dịch bị cấm của IRS kết nối với nhau trong IRA
Đọc hướng dẫnCovered call roll up so với roll out: khác nhau thế nào?
So sánh roll up, roll out và roll up and out của covered call bằng các ví dụ dòng tiền, cap upside mới, rủi ro assignment, khớp lệnh, cổ tức và hồ sơ giao dịch.
Đọc hướng dẫnDanh sách kiểm tra thanh khoản futures: khối lượng, open interest, chênh lệch và độ sâu
Tìm hiểu cách đánh giá thanh khoản futures bằng khối lượng, open interest, chênh lệch bid-ask, độ sâu sổ lệnh, thời điểm trong ngày và chi phí khớp lệnh thực tế thay vì chỉ dựa vào một chỉ số.
Đọc hướng dẫnĐiều gì xảy ra khi vị thế futures đảo từ long sang short?
Tìm hiểu cách một giao dịch futures ngược chiều quá lớn có thể đóng vị thế hiện có và mở vị thế mới theo hướng đối nghịch, cùng các ví dụ P&L và giá bình quân
Đọc hướng dẫnĐiều gì xảy ra sau khi lệnh futures được khớp một phần?
Tìm hiểu khớp một phần futures có nghĩa gì, lượng còn lại được xử lý ra sao, cách tính giá khớp trung bình và cách tránh tăng quy mô ngoài ý muốn
Đọc hướng dẫnĐồng tiền giao dịch ETF và phơi nhiễm tiền tệ: báo giá nội địa không phải phòng hộ
Mua ETF bằng đồng tiền quê nhà không loại bỏ phơi nhiễm tiền tệ. So sánh đồng tiền giao dịch và đồng tiền quỹ, loại cổ phần có phòng hộ, phép tính mức sinh lời theo FX, các khoản phân phối và chi phí.
Đọc hướng dẫnDrawdown tối đa và phục hồi: vì sao lỗ 20% cần 25%
Tính drawdown tối đa và mức tăng cần để phục hồi. So sánh các đỉnh trước, khoản lỗ hiện tại, tiền gửi và lợi nhuận quyền chọn so với tài khoản bằng các ví dụ có tính toán.
Đọc hướng dẫnETF tích lũy so với ETF phân phối: thu nhập đi đâu
So sánh ETF tích lũy, ETF phân phối và việc nhà môi giới tái đầu tư. Theo dõi số lượng đơn vị, NAV, tiền mặt và tổng lợi nhuận qua một ví dụ có tính toán mà không giả định lợi thế thuế
Đọc hướng dẫnFutures có time decay không? Theta và basis hội tụ
Futures không có theta của quyền chọn, nhưng thời gian có thể thay đổi giá futures thông qua carry và basis hội tụ. Tìm hiểu theta, hội tụ, roll yield và P/L hằng ngày khác nhau thế nào.
Đọc hướng dẫnFutures S&P 500 có trả cổ tức không?
Futures S&P 500 không trả cổ tức tiền mặt cho người nắm giữ hợp đồng. Tìm hiểu cổ tức kỳ vọng ảnh hưởng đến fair value, basis, P/L hằng ngày của futures và dividend futures thế nào.
Đọc hướng dẫnGiá hợp đồng tương lai có thể âm không? Giá báo âm có nghĩa gì
Tìm hiểu khi nào hợp đồng tương lai có thể giao dịch dưới mức không, vì sao giao vật chất có thể khiến giá âm trở nên hợp lý, và cách tính lãi/lỗ cùng rủi ro ký quỹ bằng ví dụ WTI.
Đọc hướng dẫnGiải thích báo giá phí quyền chọn trên hợp đồng tương lai và giá trị tiền mặt
Tìm hiểu cách chuyển đổi báo giá phí quyền chọn trên hợp đồng tương lai thành tiền mặt bằng giá trị điểm, kích thước tick và số lượng của hợp đồng, cũng như lý do hệ số nhân phụ thuộc vào từng sản phẩm.
Đọc hướng dẫnGiải thích calendar spread và intercommodity spread futures
Tìm hiểu sự khác nhau giữa calendar spread và intercommodity spread futures, cách cấu tạo các chân, P&L theo giá trị tương đối hoạt động ra sao và vì sao hệ số nhân cùng tỷ lệ quan trọng.
Đọc hướng dẫnGiải thích chi phí nắm giữ và lợi suất tiện ích của hợp đồng tương lai hàng hóa
Tìm hiểu cách tài trợ, lưu kho, bảo hiểm, vận chuyển và lợi suất tiện ích có thể định hình giá hợp đồng tương lai hàng hóa, contango, backwardation và spread lịch
Đọc hướng dẫnGiải thích delta của quyền chọn trên hợp đồng tương lai: mức tiếp xúc tương đương hợp đồng tương lai
Tìm hiểu cách delta của quyền chọn trên hợp đồng tương lai ánh xạ sang mức tiếp xúc tương đương hợp đồng tương lai, cách xác minh độ nhạy tiền mặt qua ví dụ tính toán và vì sao gamma làm thay đổi hedge
Đọc hướng dẫnGiải thích điều chỉnh độ lồi giữa futures và forward
Tìm hiểu vì sao futures và forward có tính kinh tế tương tự có thể phân kỳ khi thanh toán hằng ngày và độ nhạy với lãi suất khác nhau, cùng ví dụ phòng hộ DV01 và các kiểm tra thực tế.
Đọc hướng dẫnGiải thích giá mở cửa futures so với giá quyết toán trước đó
Tìm hiểu vì sao một phiên futures có thể mở trên hoặc dưới giá quyết toán trước đó, mỗi giá tham chiếu có ý nghĩa gì và cách đo gap mà không nhầm với P&L của vị thế
Đọc hướng dẫnGiải thích giá thanh toán futures so với giá giao dịch cuối cùng
Tìm hiểu vì sao giá thanh toán futures có thể khác giao dịch cuối cùng, cách đánh dấu theo giá thị trường hằng ngày dùng giá thanh toán và cách đối chiếu tác động tiền mặt
Đọc hướng dẫnGiải thích giá thực hiện so với giá thị trường của quyền chọn trên hợp đồng tương lai
Tìm hiểu vì sao thực hiện quyền chọn trên hợp đồng tương lai tạo ra vị thế hợp đồng tương lai tại giá thực hiện, điều đó khác giá thị trường hiện tại của hợp đồng tương lai thế nào và mark-to-market bắt đầu ra sao
Đọc hướng dẫnGiải thích khối lượng hiển thị và lệnh Iceberg futures
Tìm hiểu vì sao sổ lệnh futures có thể hiển thị ít khối lượng hơn khối lượng cuối cùng được giao dịch, cách lệnh theo khối lượng hiển thị làm mới phần hiển thị và vì sao độ sâu nhìn thấy không phải toàn bộ thanh khoản có thể giao dịch.
Đọc hướng dẫnGiải thích lệnh GTD và GTC futures
Tìm hiểu lệnh futures Good 'Til Date và Good 'Til Canceled khác nhau như thế nào, khi nào mỗi lệnh ngừng hoạt động, vì sao đáo hạn hợp đồng giới hạn cả hai và cần kiểm tra gì sau khi khớp một phần.
Đọc hướng dẫnGiải thích lệnh implied futures: Implied In so với Implied Out
Tìm hiểu lệnh implied kết nối sổ lệnh futures outright và spread như thế nào, thanh khoản implied-in và implied-out hoạt động ra sao và vì sao độ sâu hiển thị có thể khác thanh khoản có thể khớp.
Đọc hướng dẫn