Guia prático de opções e contratos futuros
Todos os guias · Página 29
36 guias fundamentais sobre opções e contratos futuros, volatilidade implícita, preços, estratégias e risco de execução
828 guias
Estratégia de spread diagonal de puts
Entenda a diagonal comprada de puts, as escolhas de strike e vencimento, a atribuição da put vendida, a proteção restante da put distante, rolagem, exposição à volatilidade, margem, limites de break-even e saídas.
Ler guiaEstratégia de stock repair com opções explicada
Aprenda a estratégia de stock repair, sua estrutura de calls 1 por 2, a meta de ponto de equilíbrio reduzida, a recuperação limitada, a continuidade da queda das ações e os riscos de atribuição e vencimento
Ler guiaEstratégia wheel de opções explicada
Saiba como a estratégia wheel de opções alterna entre puts garantidas por caixa, atribuição de ações e calls cobertas, incluindo queda, alta limitada, base de custo e riscos de saída.
Ler guiaEstratégias de ajuste de iron butterfly
Saiba como ajustar uma iron butterfly: fechar a iron fly, convertê-la em condor, mover o corpo ou as asas, rolar o vencimento, calcular P&L realizado, novos break-evens, gamma e atribuição.
Ler guiaEstratégias de ajuste de iron condor
Saiba como ajustar um iron condor, incluindo fechamento, rolagem do lado testado ou não testado, movimento de strikes, mudança de vencimento, perda realizada, novo risco, margem e execução.
Ler guiaExpansões de Edgeworth vs. Gram–Charlier explicadas
Compare como as expansões de Edgeworth e Gram–Charlier usam cumulantes, por que sua ordenação difere e o que pode dar errado na precificação de opções e na estimação de caudas
Ler guiaExplicação sobre processos afins e equações de Riccati
Entenda como transformadas exponenciais afins, equações generalizadas de Riccati, admissibilidade e domínios de momentos tornam tratáveis os modelos financeiros afins
Ler guiaExplicação sobre risk reversal de 25-delta e skew de volatilidade
Aprenda como os preços ou volatilidades implícitas de puts e calls de 25-delta medem o skew, por que os sinais das cotações diferem, como os preços de exercício são escolhidos e o que a métrica não pode prever
Ler guiaExplosão de momentos e fórmula de momentos de Lee explicadas
Entenda momentos críticos, explosão de momentos em tempo finito, a fórmula de Lee para as asas da volatilidade implícita e o que strikes extremos revelam ou não revelam
Ler guiaExponencial estocástica e exponencial de Doléans–Dade explicadas
Entenda a exponencial estocástica, seu ajuste para saltos, positividade, testes de martingal, mudanças de medida e papel na dinâmica do valor dos ativos
Ler guiaFator de desconto estocástico explicado
Saiba como um fator de desconto estocástico precifica payoffs entre datas e estados, conecta prêmios de risco à covariância e se relaciona com a avaliação neutra ao risco
Ler guiaFórmula de Dynkin para processos estocásticos explicada
Entenda como a fórmula de Dynkin conecta geradores de Markov, mudança esperada, tempos de parada, martingales, equações de precificação e cálculos de momentos
Ler guiaFórmula de Feynman–Kac para precificação de opções explicada
Aprenda como Feynman–Kac conecta PDEs lineares de precificação a esperanças condicionais descontadas, incluindo geradores, fluxos de caixa, métodos numéricos e limites
Ler guiaGamma scalping em opções explicado
Aprenda como o gamma scalping rebalanceia um hedge de delta, de onde vêm o P&L de gamma e theta e por que volatilidade, gaps, spreads e custos de negociação importam
Ler guiaGanho máximo, perda máxima e ponto de equilíbrio do bull put spread
Calcule o ganho máximo, a perda máxima, o ponto de equilíbrio no vencimento, o poder de compra, as taxas e os resultados de atribuição de um bull put spread a partir do crédito real
Ler guiaGrandes desvios e o smile de opções explicados
Entenda como funções de taxa descrevem movimentos exponencialmente raros, como entram nas assíntotas de opções e da volatilidade implícita e onde a aproximação deixa de valer
Ler guiaGregas numéricas para precificação de opções explicadas
Aprenda como os métodos de perturbação e reavaliação, pathwise, razão de verossimilhança e adjunto estimam as gregas de opções e como diagnosticar o erro numérico
Ler guiaHeterocedasticidade, autocorrelação e erros-padrão robustos
Entenda por que os erros-padrão clássicos falham, o que os estimadores White, clusterizados e HAC de Newey–West permitem, como selecioná-los e onde a inferência robusta para nos dados financeiros.
Ler guiaHorário-limite de exercício da opção vs. fechamento do mercado: qual prazo importa
Separe o fechamento da negociação de opções, o horário-limite de exercício da corretora, o exercício por exceção, a atribuição e a liquidação para que um contrato comprado ou vendido próximo do vencimento não seja administrado pelo relógio errado
Ler guiaIntervalo de confiança versus intervalo credível
Compare intervalos de confiança frequentistas com intervalos credíveis bayesianos, incluindo cobertura, probabilidade posterior, priors, verossimilhanças, transformação, seleção, calibração e interpretação financeira
Ler guiaLei dos Grandes Números versus Teorema do Limite Central
Compare a convergência de médias amostrais com a distribuição de suas flutuações, incluindo leis fraca e forte, escala, dependência, ergodicidade e interpretação financeira
Ler guiaLucro máximo, perda e ponto de equilíbrio de um long straddle
Calcule a perda máxima de um long straddle, a alta ilimitada, o lucro finito na queda, os dois pontos de equilíbrio, o multiplicador, as taxas, a IV, o decaimento do tempo e os resultados no vencimento
Ler guiaLucro máximo, perda e ponto de equilíbrio de um long strangle
Calcule a perda máxima de um long strangle, a alta ilimitada, o lucro finito na queda, os pontos de equilíbrio da call e da put, o valor do contrato, as taxas, a volatilidade e os resultados no vencimento
Ler guiaLucro máximo, perda e ponto de equilíbrio de um short straddle
Calcule o lucro máximo, a perda ilimitada na alta, a perda de uma ação a zero, os dois pontos de equilíbrio, o multiplicador, a margem, as taxas, a atribuição e o resultado antecipado de um short straddle.
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