Panduan praktis opsi dan kontrak berjangka
Semua panduan · Halaman 32
36 panduan dasar tentang opsi dan kontrak berjangka, volatilitas tersirat, harga, strategi, serta risiko eksekusi
830 panduan
Penjelasan Strategi Opsi Reverse Conversion
Pahami reversal arbitrage menggunakan short stock, long call, dan short put, dengan matematika payoff, biaya stock-borrow, dividen, assignment, margin, dan risiko eksekusi
Baca panduanPenjelasan Strategi Opsi Risk Reversal
Pelajari risk reversal bullish dan bearish, pemilihan strike, payoff kedaluwarsa, eksposur skew, assignment short option, margin, dan alasan premi nol bukan berarti risiko nol
Baca panduanPenjelasan Strategi Opsi Short Straddle
Pelajari payoff short straddle, rumus break-even, eksposur theta dan volatilitas, kerugian upside tanpa batas, assignment, margin, dan risiko kedaluwarsa
Baca panduanPenjelasan Strategi Opsi Short Strangle
Pelajari payoff short strangle, pemilihan strike, rentang break-even, premi terbatas, risiko ekor tanpa batas, theta, volatilitas, margin, dan assignment
Baca panduanPenjelasan Strategi Opsi Stock Repair
Pelajari strategi stock repair, struktur call 1-by-2, target break-even yang lebih rendah, pemulihan yang dibatasi, downside saham yang tetap ada, assignment, dan risiko kedaluwarsa
Baca panduanPenjelasan Strategi Opsi Wheel
Pelajari cara strategi wheel berpindah antara cash-secured put, assignment saham, dan covered call, termasuk downside, upside yang dibatasi, cost basis, dan risiko keluar
Baca panduanPenjelasan Teorema Fundamental Penetapan Harga Aset
Pelajari hubungan tanpa arbitrase, ukuran martingale ekuivalen, dan kelengkapan pasar dalam teorema fundamental penetapan harga aset
Baca panduanPenjelasan teorema Gärtner–Ellis: deviasi besar dan ekor opsi
Ikuti panduan praktis tentang transformasi kumulan terskala, kondisi utama, dan alasan teorema ini penting untuk penetapan harga kejadian langka serta perilaku ekor opsi
Baca panduanPenjelasan Teorema Girsanov dalam Penetapan Harga Opsi
Pelajari cara teorema Girsanov mengubah drift proses Brownian antarukuran probabilitas, alasan volatilitas tetap, dan cara dinamika risk-neutral muncul
Baca panduanPenjelasan Teorema Optional Stopping dalam Keuangan
Pelajari kapan optional stopping mempertahankan ekspektasi martingale, alasan strategi doubling gagal, dan cara stopping time masuk ke valuasi barrier serta opsi Amerika
Baca panduanPenjelasan Teorema Representasi Martingale dalam Keuangan
Pelajari cara martingale menjadi integral stokastik, alasan integrand menjadi hedge, dan cara representasi menentukan kelengkapan pasar
Baca panduanPenjelasan Turunan Radon–Nikodym dalam Keuangan
Pelajari cara turunan Radon–Nikodym membobot ulang probabilitas, mengubah ekspektasi, membentuk proses densitas, dan mendukung valuasi risk-neutral
Baca panduanPenjelasan Ukuran Risiko Koheren dan Representasi Dual
Pelajari empat aksioma koherensi, cara diversifikasi masuk ke modal risiko, dan alasan risiko koheren dapat direpresentasikan sebagai kerugian yang diharapkan terburuk di seluruh skenario
Baca panduanPenjelasan Value at Risk vs Expected Shortfall
Bandingkan definisi VaR dan Expected Shortfall, perhitungan, sifat diversifikasi, galat estimasi, serta backtest yang diperlukan sebelum menggunakan salah satu ukuran risiko ekor
Baca panduanPenjelasan Variasi Kuadrat dalam Keuangan
Pelajari alasan kuadrat increment jalur tetap bertahan pada skala halus, menghasilkan koreksi Itô, dan menghubungkan volatilitas difusi dengan realized variance
Baca panduanPerhitungan persentase return opsi: pilih basisnya
Hitung persentase return opsi menggunakan P&L terealisasi dan penyebut yang dinyatakan, termasuk premium, risiko maksimum, agunan, nilai saham, biaya, annualisasi, dan P&L terbuka
Baca panduanPerhitungan Suku Bunga Tersirat Box Spread
Hitung selisih kotak yang menyiratkan suku bunga sederhana atau berkelanjutan dari lebar kesepakatan, harga kotak yang dapat dieksekusi, hari hingga kedaluwarsa, pengganda, biaya, dan konvensi tarif.
Baca panduanPerhitungan Untung dan Rugi Maks Kupu-kupu Sayap Patah
Hitung laba maksimum kupu-kupu sayap patah, kerugian ekor, titik impas, kredit masuk yang ditandatangani, rumus panggilan dan jual, pengganda kontrak, biaya, dan skenario penugasan.
Baca panduanPersamaan Hamilton–Jacobi–Bellman dalam Keuangan Dijelaskan
Pahami bagaimana pemrograman dinamis menghasilkan persamaan HJB untuk kontrol stokastik, pilihan portofolio, verifikasi, kendala, dan perancangan kebijakan numerik
Baca panduanPersamaan Maju dan Mundur Kolmogorov Dijelaskan
Pahami bagaimana generator mengembangkan nilai bersyarat secara mundur dan densitas probabilitas secara maju, dengan kaitan ke Fokker–Planck, penetapan harga, kalibrasi, dan batas
Baca panduanPertidaksamaan Variasional dan Batas Bebas dalam Opsi
Pelajari bagaimana nilai opsi Amerika menggabungkan dominasi payoff, PDE kelanjutan, komplementaritas, batas bebas, fit mulus, dan pemeriksaan numerik
Baca panduanPrinsip Entropi Maksimum dalam Keuangan
Pahami maksimisasi entropi di bawah kendala momen dan harga opsi, dualitas keluarga eksponensial, peran ukuran acuan, serta pemeriksaan yang diperlukan untuk distribusi tersirat
Baca panduanPrinsip Maksimum Pontryagin vs HJB Dijelaskan
Bandingkan costate dan maksimisasi Hamiltonian dengan fungsi nilai serta pemrograman dinamis dalam kontrol keuangan deterministik dan stokastik
Baca panduanProfit maksimum, rugi, dan titik impas long call
Hitung profit maksimum long call, rugi maksimum, titik impas saat jatuh tempo, nilai kontrak, imbal hasil premi, biaya, nilai waktu, IV, dan hasil exercise otomatis.
Baca panduan