Hoe een handelsplan voor opties te maken

Begin met het evenement of prijsgedrag dat u verwacht, niet met een favoriete strategienaam. Vermeld de onderliggende, richting of bereik, datum waarop het uitzicht moet werken, en de volatiliteitsaanname. Een nuttige zin zegt wat er moet gebeuren, wanneer het moet gebeuren, en welk feit het idee ongeldig zou maken.

Noem dan de functie van de positie: directionele blootstelling, voorraadbescherming, inkomen, of een volatiliteitsweergave. Hoe een optiestrategie te kiezen helpt die baan te koppelen aan een payoff familie zonder een hoge kans op winst als garantie te behandelen.

Registreer de exacte onderliggende, optieklasse, staking, vervaldatum, oproep of zet, kant, hoeveelheid en contract multiplier. Leg uit waarom deze staking en vervaldatum past het tijdvenster beter dan nabijgelegen keuzes. De strike selectie gids en evaluation selection guide maken deze trade-offs expliciet.

Stel grootte van het verlies dat u kunt accepteren, niet uit het aantal contracten dat het kopen van macht toestaat. Inclusief de premie of netto debit, het maximale verlies, de break-even grens, en het cash effect van de multiplier. Options positie grootte en maximaal verlies is een nuttige cross-check voor een enkel been of spread.

Schrijf een gunstig, onveranderd en ongunstig pad. Voor elk pad, de geschatte onderliggende beweging, de tijd die is verstreken, de impliciete-volatility verandering, en de actie die u zou nemen. Een gunstige beweging kan leiden tot een gedeeltelijke sluiting; een onveranderde markt kan leiden tot een tijd beoordeling; een ongunstige beweging kan de proefschrift ongeldig maken.

Gebruik niet alleen een vervaldatum uitbetaling. Een lange optie kan waarde verliezen wanneer de beweging komt te laat, terwijl een korte optie kan verliezen voordat de onderliggende terugkeert naar zijn bereik. De optie scenario plan en hoe te berekenen opties winst en verlies scheiden de uiteindelijke uitbetaling van het pad om er te komen.

Definieer een instapprijsklasse met behulp van het live bod en vraag, het besteltype, de minimale liquiditeit die u nodig hebt, en wat u zult doen als slechts een deel van de bestelling vult. Een middenpunt is een analyse input, geen belofte. Inclusief een annuleervoorwaarde als de spread verwijdt of de onderliggende bewegingen voordat de bestelling voltooid.

Voor korte benen, schrijf de opdracht respons in gewone taal. Geef aan of u aandelen kunt financieren, een korte positie in de aandelen kunt hebben, het andere been kunt sluiten, of contact opnemen met uw makelaar. Option mission en de opties entry and exit checklist dekken de operationele details die een uitbetalingstabel niet kan tonen.

Sla het oorspronkelijke plan op met de orderbevestiging, vult, vergoedingen en tijdstempel. Na de positiewijzigingen, vergelijk het waargenomen pad met de aannames in plaats van het proefschrift te herschrijven rond het resultaat. Scheid een goed proces met een slecht resultaat van een gelukkig resultaat dat wordt geproduceerd door een onduidelijk proces.

Bijwerken van het plan wanneer prijs, tijd, volatiliteit, liquiditeit of het kopen van macht verandert. De optie trade thesis checklist houdt het ongeldigheidspunt zichtbaar, terwijl gerealiseerd versus niet-gerealiseerde optie P&L een schermmarkering gescheiden houdt van een voltooid cash resultaat.