Futures ในสหรัฐฯ ถูกเก็บภาษีอย่างไร อธิบาย Section 1256

คู่มือนี้ครอบคลุมกฎภาษีรัฐบาลกลางของสหรัฐฯ สำหรับ individual investor ณ September 18, 2026, IRS Publication 550 และ Form 6781 ฉบับล่าสุดที่มีสำหรับ guidance ในการยื่นแบบที่เสร็จสมบูรณ์คือฉบับ 2025

Section 1256 รวม regulated futures contracts แต่ไม่ใช่ทุก product ที่มีคำว่า “futures” จะได้รับการปฏิบัติแบบเดียวกันโดยอัตโนมัติ Product type, exchange status, hedging use, dealer status และ special elections อาจมีผล

IRS Publication 550 นิยาม regulated futures contract จาก daily mark-to-market margin mechanics และการซื้อขายบนหรืออยู่ภายใต้กฎของ qualified board หรือ exchange

สำหรับ symbol ที่แน่นอน ให้ยืนยัน tax classification ของ broker และ year-end statement ก่อนใช้กฎทั่วไป

สำหรับ capital gain หรือ loss ของ Section 1256 contract, standard rule ถือว่า 60% เป็น long-term และ 40% เป็น short-term ไม่ว่าระยะเวลาที่ถือจริงจะเป็นเท่าใด

สมมติว่า net Section 1256 gain ที่รายงานสำหรับปีคือ $12,500 การแบ่งแบบง่ายคือ $12,500 × 60% = $7,500 long-term และ $12,500 × 40% = $5,000 short-term

กฎ 60/40 เป็นกฎเรื่อง character ไม่ใช่อัตราภาษี 60% ภาษีจริงของคุณขึ้นกับ netting, gains และ losses อื่น filing status, deductions, state rules และข้อเท็จจริงอื่น

Section 1256 contracts ที่ถืออยู่ ณ สิ้นปีภาษี โดยทั่วไปถือเสมือนขายที่ fair market value ในวันทำการสุดท้ายของปี แม้ trade จะยังเปิดอยู่

สมมติว่า regulated futures position ที่เปิดอยู่มี tax gain $4,000 ณ year-end mark การแบ่งทั่วไปสำหรับปีภาษีนั้นคือ $2,400 long-term และ $1,600 short-term

หากภายหลัง position ปิดด้วย loss $1,500 ซึ่งวัดจาก year-end tax mark การเปลี่ยนแปลงภายหลังนั้นโดยทั่วไปจะรับรู้ใน tax year ถัดไป แทนที่จะนำ $4,000 ก่อนหน้ามาเก็บภาษีซ้ำ

Tax mark นี้ต่างจากกระบวนการ economic P&L รายวันที่อธิบายไว้ใน futures realized เทียบกับ unrealized P&L

IRS Form 6781 Part I ใช้รายงาน gains และ losses จาก Section 1256 contracts ที่ปิดระหว่างปีหรือยังเปิดอยู่ ณ สิ้นปีภายใต้ mark-to-market rule

แบบฟอร์มคำนวณส่วน short-term 40% และ long-term 60% ก่อนที่จำนวนเหล่านั้นจะไหลเข้าสู่กระบวนการรายงาน capital gain ที่กว้างกว่า

Broker อาจรายงาน aggregate profit หรือ loss ของ regulated futures contracts บน Form 1099-B กระทบยอด statement นั้นกับ trade ledger ของคุณเอง แทนการสร้างผลภาษีใหม่จาก deposits และ withdrawals

Business hedge ที่ระบุได้อย่างถูกต้องอาจอยู่นอก mark-to-market treatment ปกติของ Section 1256 Mixed straddles, dealer positions และ foreign หรือ securities-futures products บางประเภทก็อาจต้องใช้กฎที่ต่างกัน

หาก futures position ชดเชย investment หรือ business exposure อื่น อย่าสมมติผลลัพธ์ 60/40 ก่อนตรวจสอบ straddle และ hedging rules

คู่มือที่เกี่ยวข้องเรื่อง Section 1256 options แสดงว่า product classification สำคัญอย่างไร แม้ derivatives สองแบบจะดูคล้ายกันในทางเศรษฐกิจ [!WARNING] Tax classification ขึ้นกับ product และ taxpayer อย่าจัด trade เป็น Section 1256 เพียงเพราะซื้อขายใน exchange หรือใช้ margin ยืนยัน contract category, account statement, hedge status และ IRS instructions ปัจจุบัน

ก่อนยื่นแบบ ให้เก็บ broker's Form 1099-B, monthly statements, year-end open-position report, realized gain and loss summary, contract symbols และ records ที่แสดง hedge หรือ straddle election

จากนั้นกระทบยอดตัวเลขสามรายการ: realized Section 1256 gain หรือ loss, year-end mark-to-market gain หรือ loss ของ open contracts และ aggregate amount ที่ broker รายงาน

อย่าใช้ margin deposits เป็น cost basis Futures margin เป็น collateral ไม่ใช่ purchase price ของ contract ตามที่อธิบายใน futures margin เทียบกับ leverage [!TRYMARK] TryMark: จุดตรวจสอบภาษี ณ สิ้นปี ให้ลิสต์ futures symbol ที่เปิดอยู่แต่ละรายการและ tax classification ของ broker เปรียบเทียบ Section 1256 total ของ broker กับ realized P&L ของคุณบวก year-end tax mark ก่อนยื่นแบบ

หน้า IRS ที่ตรวจสอบเมื่อ September 18, 2026 ยังคงระบุ Publication 550 และ Form 6781 สำหรับ tax year 2025 ว่าเป็น revisions ล่าสุดที่เสร็จสมบูรณ์ คำแนะนำสำหรับ tax-year 2026 อาจเปลี่ยนก่อนยื่น 2026 returns

ใช้คู่มือนี้เพื่อทำความเข้าใจ mechanics แล้วตรวจสอบ final 2026 Form 6781, Publication 550 และ broker statement เมื่อมีให้ใช้สำหรับการยื่นแบบของคุณ

กฎภาษีระดับ state และ local อาจต่างจาก federal treatment สถานะของ taxpayer, elections, business hedging, entities, retirement accounts และ straddles ก็อาจเปลี่ยนผลลัพธ์