Чек-лист подтверждения гэпа после макрособытия
Используйте многоуровневые правила подтверждения после макропубликации, чтобы вход возобновлялся только при совместном подтверждении цены, спреда и идеи
Короткий ответ
Подтверждение гэпа после макропубликации означает ожидание согласия цены, ликвидности и идеи о базовом активе перед добавлением риска. Первого движения из-за заголовка недостаточно: если спред, глубина или причина сделки не подтверждаются, сохраняйте уменьшенную экспозицию и ждите более чистой точки решения
Постройте трёхуровневый барьер подтверждения
Не принимайте решение о размере только по первому движению. Используйте три независимых уровня:
1. подтверждение цены 2. подтверждение ликвидности 3. подтверждение идеи
Если любой уровень не пройден, сохраняйте уменьшенную экспозицию и продолжайте наблюдение.
Уровень 1: подтверждение цены
Перед каждым добавлением подтвердите все три условия:
Если подтверждение цены неполное, не считайте первый отскок или возврат к среднему новой идеей.
- движение пробило первую отметку недействительности и удерживалось минимум два бара
- возврат не удался? Тогда не добавляйте
- закрытия к закрытию недостаточно; для событийных цепочек используйте отметку по середине или взвешенному среднему
Уровень 2: подтверждение ликвидности
Цена может двигаться без исполнимой стоимости. Для макроопционной цепочки проверьте:
Используйте автоматический выключатель ликвидности макрособытия, если эти проверки показывают, что цепочка больше не исполняется надёжно.
Если спред расширяется, а глубина уменьшается, допустимы только такие действия:
- спред оставался внутри заданного диапазона
- глубина первого уровня не опустилась ниже минимального исполнимого размера
- доля успешных заявок улучшилась относительно базовой точки первой публикации
- сократить необязательное добавление
- убрать необязательные хеджи, зависящие от глубокого исполнения в очереди
- сделать паузу до восстановления спреда и глубины
Уровень 3: подтверждение идеи
Даже при подтверждённых цене и ликвидности убедитесь, что сама идея сохраняется.
Задайте три вопроса:
1. Изменилась ли макроистория после карты до события? 2. Сохранилась ли связь риска цепочки (дельта ITM/OTM, давление назначения, близость экспирации)? 3. Осталась ли точка стопа внутри заранее заданного диапазона максимального убытка?
Если любой ответ неясен, новая нога не входит до возвращения подтверждения.
Превратите подтверждение в повторяемый список команд
Задайте фиксированный событийный чек-лист по минутам:
Этот список нужен не для теории. Он превращает вопрос «добавлять сейчас?» в повторяемый процесс.
- T+1: проверка подтверждения цены
- T+2: проверка подтверждения ликвидности
- T+3: проверка идеи и корректировка размера на один уровень
- T+5: повтор всех уровней, только если T+3 пройден
- T+10: окончательное решение о паузе или сокращении
Правило эскалации для подтверждения между ногами
Для многоногих конструкций потребуйте, чтобы обе ноги прошли уровни 1 и 2.
Если подтверждена только одна нога:
Если обе ноги подтверждены, всё равно проверьте идею до любого увеличения.
- сохраняйте размер основной идеи без изменений
- не компенсируйте слабость зеркальным направлением
- продолжайте цикл подтверждения и сокращайте необязательный риск
Замыкайте цикл до повторного входа
Записывайте каждое событие по короткому шаблону:
Так появляется память, переживающая разовые прибыли и убытки.
- какой уровень провалился первым
- было ли действие пропуском, сокращением или паузой
- какой точный показатель подтверждения использовался
- сколько времени потребовалось, чтобы вернуть уверенность и в ликвидности, и в идее
Частые вопросы
Может ли одного подтверждённого уровня быть достаточно?
Нет. Один подтверждённый уровень может направлять наблюдение, но не решение о размере в макрособытиях.
Что если подтверждена только одна нога?
Не добавляйте. Либо сократите риск, либо удерживайте базовый размер до повторного подтверждения обеих ног.
Применимо ли это правило к событиям с низкой ликвидностью?
Да. Низкая ликвидность требует более жёстких порогов подтверждения, а не более мягких.