הסבר על תאריך עסקה בחוזים עתידיים לעומת תאריך לוח שנה
למדו מדוע עסקת לילה בחוזים עתידיים יכולה לשאת תאריך עסקה שונה מתאריך לוח השנה המקומי וכיצד הדבר משפיע על הוראות Day, על Time & Sales, על סליקה ועל דוחות
תשובה ישירה
תאריך עסקה בחוזים עתידיים הוא תווית של יום עסקים בבורסה, ולא בהכרח תאריך לוח השנה המקומי. לכן ביצוע בערב או בסוף שבוע יכול להופיע תחת תאריך העסקה העסקי הבא אף שהתרחש מוקדם יותר לפי השעון.
תאריך עסקה הוא תווית של סשן שוק
CME Time & Sales מבדיל במפורש בין תאריך העסקה של CME Globex לבין תאריך לוח השנה של העסקה.
ההבחנה חשובה משום שסשנים רבים של חוזים עתידיים חוצים חצות או מתחילים לפני יום העסקים הנקוב.
עסקה שבוצעה בסשן ערב יכולה לכן להשתייך לתאריך העסקה הבא של הבורסה.
אזור הזמן המקומי שלכם יכול לגרום להבדל להיראות גדול עוד יותר.
אל תסיקו את תאריך העסקה מתאריך השעון בלבד.
דוגמה: ערב יום ראשון יכול להשתייך ליום שני
נניח שמוצר CME היפותטי פותח את תאריך העסקה של יום שני ביום ראשון בערב.
עסקה מתבצעת ביום ראשון בשעה 18:15 לפי Central Time.
תאריך לוח השנה שלה הוא יום ראשון.
תאריך העסקה של הבורסה יכול להיות יום שני.
אם סוחר באסיה רואה את אותו אירוע אחרי חצות מקומית, תאריך לוח השנה המקומי כבר יכול להיות יום שני, בעוד שהבורסה עדיין מתייגת את האירוע באותו תאריך עסקה של יום שני.
השעות המדויקות וכללי הגלגול תלויים במוצר ובלוח הבורסה הנוכחי.
הוראות Day פועלות לפי תאריך העסקה, לא לפי חצות שלכם
הוראת Day קשורה ליום המסחר הרלוונטי של הבורסה.
מדריך Globex של CME אומר שהוראות Day שלא בוצעו נמחקות בסוף יום המסחר.
הגבול הזה אינו חייב להתאים לחצות בניו יורק, בסיאול, בלונדון או באזור מקומי אחר.
לכן הוראת Day שנשלחה בסשן ערב יכולה להישאר פעילה אל תוך יום לוח השנה המקומי הבא.
הוראות Day לעומת הוראות GTC בחוזים עתידיים מסביר את כלל משך ההוראה.
Time & Sales ודוחות יכולים להשתמש בתוויות תאריך עסקה
דוח Time & Sales של CME אומר שעמודת Date מציגה את תאריך העסקה של CME Globex ולא את תאריך לוח השנה.
גם דוח ברוקר יכול לקבץ פעילות באמצעות תאריכי עסקים של הבורסה או הסליקה.
משמעות הדבר היא שאותה עסקה יכולה להופיע תחת תאריך ששונה מחותמת הזמן בצילום מסך של הגרף.
לפני שאתם מכריזים שהרשומות אינן עקביות, התאימו:
כיצד לקרוא Time & Sales בחוזים עתידיים מסביר את שדות הדוח.
- בורסה ומוצר
- חודש חוזה
- אזור זמן
- חותמת זמן בלוח השנה
- תאריך עסקה
- מוסכמת הדוח או ההצהרה
חגים ומוצרים 24/7 יכולים להזיז את התווית עוד יותר
טיפול בתאריך עסקה יכול להשתנות סביב חגים ומסחר בסוף שבוע.
CME פרסמה לוחות שבהם פעילות בסוף שבוע או בחג נושאת את תאריך העסקה של יום העסקים הבא.
הכלל המדויק תלוי במוצר ובתאריך.
אל תשתמשו בהנחת יום חול רגיל עבור סשן חג.
השתמשו בלוח השנה הרשמי העדכני של הבורסה ובלוח הזמנים החי של המוצר.
האם שוקי החוזים העתידיים פתוחים 24 שעות? מסביר מדוע לוחות מוצרים דורשים בדיקה לפי תאריך מדויק.
סליקה משתמשת בתהליך יום עסקים משלה
סליקה יומית היא אסמכתה נוספת שיש לשמור נפרדת מחותמת הזמן המקומית של ביצוע.
תאריך עסקה יכול לקבוע לאיזה סשן עסקי שייך ביצוע, בעוד שהליכי סליקה קובעים את השערוך הרשמי המשמש למרג'ין וריאציה יומי.
ברוקר יכול להציג זמן ביצוע, תאריך עסקה, תאריך סליקה ופרסום מזומן כשדות שונים.
אל תאחדו אותם ל"תאריך" אחד כאשר אתם מיישבים P&L.
שינוי יומי בחוזים עתידיים לעומת P&L של פוזיציה מסביר אסמכתות המבוססות על סליקה.
השתמשו ברשימת בדיקה לתאריך עסקה
אשרו את הבורסה והמוצר המדויקים.
רשמו את חותמת הזמן של הביצוע עם אזור הזמן.
רשמו את תאריך העסקה של הבורסה.
בדקו את לוח הסשנים והחגים הנוכחי.
שמרו את תאריך לוח השנה המקומי נפרד.
עבור הוראות Day, זהו את סגירת תאריך העסקה הרלוונטי.
עבור דוחות, זהו את מוסכמת הקיבוץ של הברוקר.
עבור P&L, זהו בנפרד את תאריך הסליקה ואת אסמכתת המחיר.
מדריך זה מסביר תוויות תאריך ומכניקת סשנים, לא כללי דיווח מס.
שאלות נפוצות
מדוע עסקת החוזים העתידיים שלי מציגה את התאריך של מחר?
סשן הערב יכול להשתייך לתאריך העסקה הבא של הבורסה. העסקה התרחשה היום לפי השעון, אך הבורסה הקצתה אותה ליום המסחר העסקי הבא.
האם תאריך עסקה זהה לתאריך סליקה?
לא בהכרח. תאריך עסקה מתייג את הסשן או את יום העסקים של הביצוע, בעוד שסליקה פועלת לפי תהליך הסליקה והפינוי של המוצר.
האם הוראת Day בחוזים עתידיים פוקעת בחצות?
לא בהכרח. היא פועלת לפי גבול יום המסחר של הבורסה, שיכול להיות שונה מחצות מקומית.
מדוע Time & Sales מציג תאריך שונה מהגרף שלי?
הדוח יכול להשתמש בתאריך עסקה של הבורסה, בעוד שהגרף מציג חותמת זמן בלוח השנה באזור זמן אחר. התאימו את החוזה, אזור הזמן ומוסכמת התאריך לפני ההשוואה.
מקורות וקריאה נוספת
בדיקה מהירה
סיימת לקרוא? בדוק את עצמך ב־3 שאלות
שאלה 01
איזו אמירה מתאימה ביותר למדריך הזה — תאריך עסקה הוא תווית של סשן שוק?
בחר תשובה כדי לראות את ההסבר
מילון מונחי אופציות
A call or put whose strike is near the underlying price; it has little intrinsic value and often substantial sensitivity to time and volatility.
קראו את המדריך המעמיקCall optionA contract that gives its holder the right, but not the obligation, to buy the underlying at the strike before or at expiration under the contract terms.
קראו את המדריך המעמיקPut optionA contract that gives its holder the right, but not the obligation, to sell the underlying at the strike before or at expiration under the contract terms.
קראו את המדריך המעמיק