כיצד להמיר P&L של חוזים עתידיים למטבע החשבון

מסך חוזים עתידיים יכול לכלול כמה מושגים של מטבע.

החוזה יכול להיות מצוטט ביחידה אחת.

שווי הטיק או ה-P&L במזומן יכולים להיות נקובים במטבע מסוים לפי מפרט החוזה.

לאחר מכן הברוקר יכול לדווח על הון החשבון במטבע אחר.

אלה שכבות נפרדות.

התחילו במוצר ובחודש החוזה המדויקים, ואז זהו את יחידת המחיר, המכפיל או שווי הטיק ואת המטבע של תוצאת ה-P&L במזומן.

כיצד לקרוא מפרטי חוזים עתידיים מסביר מאין מגיעים השדות האלה.

נניח שעסקת חוזים עתידיים היפותטית מניבה P&L נטו של 600 דולר לאחר תנועת מחיר החוזה ועלויות המסחר.

השאירו תחילה את תוצאת ה-600 דולר ללא שינוי.

אם מטבע הדיווח של החשבון הוא אירו ושער ההמרה שנבחר הוא 1 אירו = 1.20 דולר, המירו:

600 דולר ÷ 1.20 = 500 אירו.

העסקה העתידית עדיין הניבה 600 דולר ביחידת המזומן המקורית שלה.

500 אירו הם ערך הדיווח המתורגם בשער ה-FX שצוין.

כיצד לחשב P&L בחוזים עתידיים מציג את חישוב המחיר, המכפיל, הכמות והעלות שצריך להתרחש לפני התרגום.

נניח שאותם 600 דולר מומרים כש-1 אירו = 1.25 דולר.

הסכום המתורגם הופך ל:

600 דולר ÷ 1.25 = 480 אירו.

ה-P&L של החוזים העתידיים לא השתנה מ-600 דולר.

הערך במטבע הדיווח השתנה משום ששער ההמרה השתנה.

ליכולת ביקורת, רשמו את צמד ה-FX, את הכיוון, את השער, את המקור ואת חותמת הזמן ששימשו לתרגום.

אל תשוו שני מספרי P&L במטבע החשבון בלי לבדוק אם השתמשו באותה מוסכמת המרה.

חוזי FX מבליטים במיוחד את ההבחנה הזו, משום שלצמדי מטבע יש מוסכמות ציטוט מפורשות.

חומרי CME מציינים שמוסכמות הציטוט של חוזים עתידיים יכולות להיות שונות ממוסכמות הספוט עבור צמדי מטבע מסוימים.

לכן אין להשתמש בסדר הסמל לבדו כדי לנחש את שווי המזומן של טיק או את המטבע שבו ברוקר מדווח הון חשבון.

השתמשו במפרט המוצר עבור שווי טיק ומכניקת סליקה.

לאחר מכן השתמשו במוסכמת הברוקר או הדיווח עבור ההמרה השנייה למטבע החשבון.

ברשומת P&L שהומרה למטבע, חוזים עתידיים מסומנים בדרך כלל לשוק באמצעות סליקה יומית.

אם חשבון ממיר בפועל תזרימי מזומן של סליקה בכל יום, תוצאת החשבון במטבע המקומי יכולה לשקף כמה שערי FX ולא שער תרגום סופי אחד.

דוח ביצועים יכול במקום זאת לתרגם את ה-P&L המקורי המצטבר בשער יחיד של תאריך הדיווח.

השיטות האלה עונות על שאלות חשבונאיות שונות ויכולות להפיק מספרים שונים במטבע החשבון.

אל תוסיפו תזרים מזומן יומי שהומר ו-P&L מצטבר סופי מתורגם אם שניהם כוללים את אותו רווח או הפסד בסיסי בחוזים עתידיים.

P&L ממומש לעומת לא ממומש בחוזים עתידיים מסביר מדוע תזמון הדוח חשוב.

אמתו את החוזה ואת החודש המדויקים.

זהו יחידות ציטוט ושווי טיק מהמפרט הנוכחי.

חשבו P&L ברוטו ונטו ביחידת המזומן המקורית של החוזה.

זהו את מטבע החשבון או הדיווח.

ציינו את צמד ה-FX ובאיזה כיוון מצוטט השער.

רשמו את חותמת זמן ההמרה ואת מקור הנתונים.

החילו בנפרד עמלות או מרווחי המרה בפועל כאשר הם קיימים.

השאירו המרות של סליקה יומית נפרדות מתרגום לצורכי דיווח בלבד.

אל תסיקו טיפול מס או חשבונאי מתצוגת פלטפורמת מסחר.

המדריך מסביר מכניקת מדידה ולא שיטת דיווח או מס מועדפת.