Guide pratique des options et contrats à terme
Prix et sensibilités
Une option peut évoluer dans le bon sens sans atteindre votre objectif. Ces guides expliquent la mécanique des contrats, les compromis des stratégies et les hypothèses de prix, de temps et de volatilité qui déterminent un résultat
7 guides
Mécanique des options
Seuil de rentabilité d’une option : formules et exemples
Calculez le seuil de rentabilité d’un call et d’un put achetés à l’échéance, traitez les spreads et les multiplicateurs, et évitez les erreurs de sortie anticipée
Relation entre comptant et future
Base et valeur théorique des futures : les comprendre
Comprendre la différence entre base d'un future et valeur théorique, l'effet du financement et des dividendes sur un future d'indice et pourquoi une prime apparente n'est pas automatiquement une opération
Grecques des options
Delta d’une option : définition, formule et exemple
Apprenez à lire un delta de 0,50, pourquoi il change et pourquoi il n’est ni un mouvement de prix garanti ni une probabilité exacte
Grecques des options
Thêta d’une option : définition et exemple d’érosion temporelle
Découvrez ce que signifie un thêta de -0,08, pourquoi l’érosion temporelle change près de l’échéance et pourquoi une prime peut tout de même monter
Grecques des options
Véga d’une option : définition et sensibilité à la VI
Apprenez à lire le véga d’une option, à estimer une variation d’un point de volatilité implicite, à comparer des contrats et à ne pas en faire une prévision
Guide de décision sur les options
Prime d'une option : explication
Comprendre la prime d'une option, la décision qu'elle éclaire et les risques de prix et d'exécution à vérifier avant d'agir
Grecques des options
Qu’est-ce que le gamma d’une option ?
Comprenez le gamma comme le taux de variation du delta lorsque le prix du sous-jacent bouge, avec un exemple et ses limites