Hoeveel kost een optiecontract?
Converteer optie citaten naar echt geld en begrijp waarom premie, onderpand, en uitoefening financiering zijn verschillende nummers
Direct antwoord
Een getoonde optiepremie is geen volledige cash-toezegging of een volledig risicoverhaal. Het is een percentage per aandeel voor een specifiek contract. Kosten en risico's moeten worden gescheiden in uitvoering, premie, zekerheid en toewijzingsfinanciering
Scheid de drie dollars die je kunt verliezen voor hetzelfde contract
Voor één optiecontract moet je meestal volgen:
1. opening van contante betaling of kort krediet 2. door de makelaar aangehouden zekerheden 3. definitieve financiering van de voorraden indien de toewijzing of de uitvoering plaatsvindt
Ze overlappen elkaar, maar zijn niet onderling verwisselbaar.
Een betaalde debet van een call koper is meestal het grootste eerste nummer. Een korte optie schrijver premie verzameld is niet hetzelfde als ..max verlies in de kasstroom ..als aandelen kunnen worden toegewezen .
Kernformule en een direct voorbeeld
Voor premie P (per aandeel), vermenigvuldigingsfactor M, hoeveelheid Q:
Brutopremie = P × M × Q
Voorbeeld: koop 3 contracten bij P=2.40 en M=100.
2.40 × 100 × 3 = 720
Dat is de bruto debet voordat de kosten en de slipping.
Bij afsluiting, als u verkoopt op 3.05, dezelfde formule geeft bruto opbrengsten voor kosten.
Gebruik uitvoerbare citaten, niet alleen schermafdrukken
Een limietvolgorde richt zich meestal op één grens. Een laatste ruil kan oud zijn. Een middenpunt kan onhandelbaar zijn.
Als u een koop op 2,80 voor 3 contracten en diepte slechts 1 contract op 2,80, Het risico voor de volgende 2 contracten is reëel. De echte uitvoeringslijn wordt:
Elke 1-cent premiebeweging verandert één contract met 1,00 × multiplier, zodat kleine quoteverschillen worden versterkt.
- contract 1 op 2.80
- contract 2 tegen slechtere prijs of niet ingevuld
- contract 3 vergelijkbaar
Waarom premium betaald is niet alles om te financieren
Een lange optie kan ook vereisen:
Een korte optie kan nodig zijn:
Hetzelfde contract kan goedkoop voelen in premie en nog steeds duur zijn in operationele financiering.
- provisies en platformvergoedingen
- potentiële financiering uit te oefenen indien deze wordt afgevraagd of uitgeoefend
- aanvullend kapitaal voor het tijdstip van de verrekening van belastingen of rekeningen
- initiële eis van makelaarmarges
- Voor de toepassing van artikel 4, lid 1, punt 27, van Richtlijn 2009/138/EG wordt onder "Securitisatieposities" verstaan de blootstellingen die zijn opgenomen in de templates C0060 tot en met C0060 en C0060 tot en met C0060.
- potentiële verplichting om aandelen te kopen wanneer deze worden toegewezen
Praktische kasplanningstabel
Voor u op verzenden drukt, schrijf:
Vergelijk het dan met contant geld en een buffer.
- geciteerde premie en voorgenomen vulzijde
- geplande vulprijs (bied/vragengrens)
- hoeveelheid en vermenigvuldigingsfactor
- geraamde commissies en netwerkvergoedingen
- verwachte slip voor uw maat
- toewijzingsroute en of voorraadfinanciering kan worden vereist
Gerelateerde bewerkingen op andere pagina's
Veelgestelde vragen
Waarom vermenigvuldig ik met 100?
Een aandelencontract vertegenwoordigt gewoonlijk 100 aandelen. Een offerte van 2,40 is dus meestal 240 per contract voor kosten. Voor andere producten, controleer multiplier, aangepaste voorwaarden, en leverbaar.
Kan één contract heel goedkoop zijn maar duur om te beheren?
Ja. Premium kan laag zijn terwijl onderpand, toewijzing of liquiditeitsvereisten hoog zijn. Dat komt vaak voor bij korte puts en event-driving stakingen.
Moet ik het bod, de vraag of het middenpunt gebruiken voor de eerste berekening?
Gebruik de beoogde uitvoerbare grens van uw besteltype. Voor kooporders, veel handelaren plannen met vragen. Voor verkooporders, veel handelaren plannen met een bod. Vervang het dan door de uiteindelijke resultaten na uitvoering.
Bronnen en verder lezen
Snelle check
De gids gelezen? Test jezelf met 3 vragen
Vraag 01
Welke verklaring het beste overeenkomt met deze gids . . Scheid de drie dollar die je kunt verliezen voor hetzelfde contract?
Kies een antwoord om de uitleg te zien
Optiewoordenlijst
The volatility input consistent with an option's market price under a pricing model; it reflects priced uncertainty, not a direct forecast of direction.
Lees de uitgebreide gidsAt the moneyA call or put whose strike is near the underlying price; it has little intrinsic value and often substantial sensitivity to time and volatility.
Lees de uitgebreide gidsCall optionA contract that gives its holder the right, but not the obligation, to buy the underlying at the strike before or at expiration under the contract terms.
Lees de uitgebreide gids