Apakah itu IV crush?

Pengumuman berjadual boleh melebarkan julat harga saham yang mungkin. Premium boleh meningkat apabila pasaran menghargakan ketidakpastian itu, lalu kelihatan sebagai IV yang lebih tinggi apabila model bekerja dari belakang daripada premium pasaran

Premium tambahan itu bukan ramalan bahawa saham akan bergerak dalam satu arah. Call dan put kedua-duanya boleh menjadi lebih mahal kerana julat hasil yang mungkin telah melebar

Selepas pengumuman, satu perkara besar yang tidak diketahui telah hilang. Pasaran boleh mengeluarkan sebahagian premium acara dengan cepat, menghasilkan perubahan mendadak yang biasa dipanggil volatility crush

Katakan IV jatuh daripada 45% sebelum pendapatan kepada 28% selepas laporan. Call panjang boleh mendapat manfaat daripada kenaikan saham dan masih rugi akibat penurunan IV sebanyak 17 mata serta satu hari masa yang berkurang

Vega menganggarkan kepekaan terhadap perubahan satu mata dalam turun naik tersirat dan berubah mengikut input semasa. Moneyness, masa hingga luput, dan pergerakan saham semuanya mempengaruhi premium pada masa yang sama

• Bandingkan kontrak yang sama sebelum dan selepas acara
• Catat harga saham, bida, tawaran, IV, dan masa sebut harga pada kedua-dua titik semak
• Asingkan saham, masa, dan IV dalam senario model
• Layan perbezaan yang tinggal sebagai tidak diterangkan dan bukannya memaksa satu punca

Gunakan sebut harga semasa dan masa yang tinggal untuk mengira semula sasaran di bawah julat IV yang lebih rendah, semasa, dan lebih tinggi. Sasaran sebelum acara mungkin tidak lagi menerangkan posisi selepas ketidakpastian hilang

Gunakan gambaran selepas acara untuk keputusan seterusnya dan bukannya berpaut pada IV kemasukan