Verfall und Endabrechnung von E-mini-Russell-2000-Futures erklärt
Erfahren Sie mehr über den RTY-Verfall: Beendigung am dritten Freitag um 9:30 Uhr ET, Barabrechnung nach Special Opening Quotation, Quartalszyklus, Rolls und Brokeranweisungen
Kurzantwort
E-mini-Russell-2000-Futures werden bar abgerechnet und niemals geliefert. Der Handel endet am dritten Freitag des Kontraktmonats um 9:30 Uhr Eastern Time, und offene Positionen werden auf die Special Opening Quotation des Russell 2000 abgerechnet, die aus den Eröffnungspreisen der Komponenten berechnet wird. Die Quartalsverfälle im März, Juni, September und Dezember halten den Zyklus eng, und es wechselt niemals ein Aktienkorb den Besitzer
Das RTY-Abrechnungsquartal definiert den Fristendatensatz
Verfall und Abrechnung gehören zu einem benannten RTY-Kontrakt mit Quartal und Jahr. Ein allgemeines Small-Cap-Chart, ein Produktstamm oder eine Abkürzung über den nahen Kontrakt reichen nicht aus, um das SOQ-Datum einer bestimmten Vereinbarung zu bestimmen. Halten Sie das genaue Quartal und Jahr fest, bevor Sie eine Aussage aus dem Regelwerk mit einem Kalender oder einer Kontenanweisung verbinden
Was E-mini-Russell-2000-Futures sind erklärt den Multiplikator von 50 $ und die Gestaltung der Barabrechnung. Wie man Kurse von E-mini-Russell-2000-Futures liest hilft, einen benannten Kontrakt von einer fortlaufenden Serie oder einem nicht gekennzeichneten Preis zu unterscheiden
Die Beendigung von RTY erfolgt am dritten Freitag um 9:30 Uhr ET
Der Handel endet am dritten Freitag des Kontraktmonats um 9:30 Uhr Eastern Time. Diese morgendliche Frist liegt vor der regulären Aktieneröffnung, die in die SOQ-Berechnung eingeht; die letzten Handelsminuten und die Abrechnungsinputs folgen daher unterschiedlichen Uhren. Feiertagsverschiebungen ändern den Freitag. Wandeln Sie die Regel deshalb nie in ein festes Kalenderdatum um, ohne den Kalender des benannten Kontrakts zu prüfen
Was passiert, wenn ein Futures-Kontrakt verfällt skizziert den allgemeinen Lebenszyklus von Futures, kann aber den aktuellen RTY-Kalender für einen benannten Kontrakt nicht ersetzen
Die SOQ-Abrechnung bepreist die Eröffnung und nicht den Schluss
Der Endabrechnungspreis ist eine Special Quotation des Russell 2000, die auf den Eröffnungspreisen der 2.000 Komponentenaktien oder auf dem letzten Verkauf für Titel basiert, die nicht eröffnen. Sie unterscheidet sich bewusst vom vorherigen Schluss und von jedem Intraday-Print. Zum Zeitpunkt der Beendigung offene Positionen werden über die normale Variation Margin bar auf diesen SOQ-Wert abgerechnet; nichts wird geliefert
Bar abgerechnete und physisch gelieferte Futures stellt die beiden Abrechnungsdesigns gegenüber, und RTY ist ein typisches Beispiel für einen bar abgerechneten Aktienindex. Abrechnungspreis von Futures gegenüber letztem Handel hält den SOQ-basierten Abrechnungspreis von jedem Transaktionspreis getrennt [!WARNING] Die SOQ ist nicht der Schlusskurs vom Donnerstag Die Special Opening Quotation wird am Freitagmorgen aus den Eröffnungen der Komponenten berechnet. Den Schlusskurs vom Donnerstag, einen ETF-Preis oder einen nächtlichen Globex-Print in die Freitagsabrechnung zu übernehmen, würde das Ergebnis des Kontrakts falsch darstellen. Prüfen Sie die SOQ-Inputs für das benannte Quartal
Der RTY-Quartalszyklus bündelt die Aufmerksamkeit auf Fristen
Verfälle im März, Juni, September und Dezember bedeuten vier SOQ-Daten im Jahr, die mit dem umfassenderen Aktienindex-Verfallskalender geteilt werden. Bewahren Sie Börsenkalender, Verweis auf das aktuelle Regelwerk, Abrechnungsstatus und Quelle jedes Datums auf. Ergänzen Sie ein fehlendes Datum nicht mit einer angenommenen Monatsfolge und nehmen Sie nicht an, dass eine öffentliche Börsenregel eine Anweisung für das Konto ist
Rolls und Brokerfristen ändern die RTY-Börsenregeln nicht
Ein Roll verschiebt das Exposure von einem benannten RTY-Quartal in ein anderes. Er verlängert weder die Beendigung des nahen Kontrakts um 9:30 Uhr noch verändert er dessen SOQ-Berechnung. Ein Broker kann einen klientenseitigen Handlungstermin vor dem Börsenprozess setzen. Halten Sie Brokeranweisungen deshalb in einem getrennten Feld fest
Die Mechanik des Rollover eines Futures-Kontrakts behandelt die beiden datierten Indexkontrakte innerhalb eines RTY-Rolls. Monatscodes von Futures-Kontrakten hilft, das kompakte RTY-Symbol aufzulösen, bevor ein Datum verwendet wird [!TRYMARK] Erstellen Sie vor dem Vertrauen auf eine Frist einen RTY-Abrechnungsdatensatz Speichern Sie RTY, Quartal und Jahr der Abrechnung, die Regel für die Beendigung am dritten Freitag um 9:30 Uhr ET, SOQ-Methode und Feiertagsregel, Status der Barabrechnung, Verweis auf das aktuelle Regelwerk, Quelle, Zeitstempel und Brokeranweisung getrennt. Kennzeichnen Sie eine fehlende Kontenanweisung als unbekannt
Dieser Leitfaden beschreibt die standardmäßige Verfalls- und Abrechnungsmechanik von E-mini-Russell-2000-Futures. Er nennt keine Live-Frist, entscheidet nicht über Roll oder Schließung, stellt keine Abrechnungsmitteilung bereit und bestimmt nicht, wie ein Broker eine Position behandelt. Für einen konkreten Kontrakt gelten aktuelle CME-Regeln, Clearingverfahren, Kalenderhinweise und Kontounterlagen
Häufige Fragen
Wann endet der Handel in einem auslaufenden RTY-Kontrakt?
Um 9:30 Uhr Eastern Time am dritten Freitag des Kontraktmonats, vorbehaltlich von Feiertagsverschiebungen im Kalender
Wie wird der RTY-Endabrechnungspreis berechnet?
Als Special Quotation des Russell 2000 aus den Eröffnungspreisen seiner 2.000 Komponentenaktien oder dem letzten Verkauf für Titel, die nicht eröffnen
Werden E-mini-Russell-2000-Futures bar abgerechnet?
Ja. Standardmäßige RTY-Futures werden bar auf die SOQ abgerechnet. Über Lieferverfahren wechseln keine Aktien den Besitzer
Ist die SOQ dasselbe wie der Schlusskurs vom Donnerstag?
Nein. Die SOQ wird am Freitagmorgen aus den Eröffnungen der Komponenten berechnet und unterscheidet sich regelmäßig vom vorherigen Schluss, nächtlichen Globex-Prints und ETF-Preisen
Legt ein Börsenabrechnungsdatum meine Brokerfrist fest?
Nicht unbedingt. Ein Broker kann vor dem Börsenprozess Handeln verlangen. Halten Sie die Brokeranweisung getrennt von der Regel auf Börsenebene