Jakie są zasady podatkowe dotyczące straddle dla opcji?

Aktywnie handlowany majątek osobisty obejmuje opcje na akcje i kontrakty na zakup akcji. Pozycja jest offsetująca, gdy znacząco zmniejsza ryzyko straty na innej pozycji. Pozycje można uznać za offsetujące, gdy ich wartości poruszają się odwrotnie, są oferowane jako spread lub podobna kombinacja albo łączny margin jest niższy niż osobny margin.

Klasyczny long straddle jest oczywistym kandydatem, ale także vertical spready, kalendarze, butterfly, collars, conversions i kombinacje akcja-opcja mogą wymagać analizy. Z kolei to, że platforma pokazuje osobne zlecenia, nie uniemożliwia agregacji podatkowej. Powiązane pozycje posiadane przez małżonka lub przez niektóre podmioty pass-through również mogą wejść do testu.

Załóżmy, że jedna pozycja zostaje zamknięta ze stratą 10,000, a offsetująca otwarta pozycja ma niezrealizowany zysk na koniec roku w wysokości 7,000. Zgodnie z ogólną zasadą obecnie odliczalne jest tylko 3,000 straty; 7,000 przechodzi na później. Transakcja ekonomiczna może być częściowo zamknięta, ale rozpoznanie podatkowe jest dopasowane tak, aby strata nie została wykazana, gdy offsetujący zysk pozostaje otwarty.

Niezrealizowany zysk zasadniczo mierzy zysk, który istniałby, gdyby otwarta pozycja została sprzedana po wartości godziwej w ostatnim dniu roboczym roku podatkowego, powiększony o określony zrealizowany, lecz nierozpoznany zysk. Jeśli wszystkie istotne nogi zostaną zbyte i zyski rozpoznane, wynik może być inny, ale koordynacja z wash-sale i zasady pozycji następczych nadal wymagają weryfikacji.

Okres posiadania pozycji w straddle zasadniczo zaczyna się nie wcześniej niż w dniu zakończenia straddle, chyba że pozycja była posiadana ponad rok przed utworzeniem straddle. Może to sprawić, że pozornie długie posiadanie kalendarzowe nie daje automatycznie traktowania długoterminowego.

Odsetki i koszty utrzymania przypisane do pozycji straddle mogą wymagać kapitalizacji zamiast bieżącego odliczenia. Charakter straty, traktowanie krótkiej sprzedaży, zasady qualified covered call i mixed straddles łączące pozycje Section 1256 oraz non-Section 1256 dodają kolejne warstwy.

Ogólne zasady odroczenia straty mają wyjątki dla kwalifikujących się zidentyfikowanych straddle, niektórych qualified covered calls z akcjami, kwalifikujących się transakcji hedgingowych oraz straddle złożonych wyłącznie z kontraktów Section 1256. Wyjątki te nie oznaczają, że każdy covered call ani każdy hedge oznaczony przez brokera jest zwolniony.

Identyfikacja i wybory mixed-straddle mają wymagania dotyczące terminu, spójności i dokumentacji, których nie można bezpiecznie odtworzyć po zakończeniu roku. Form 6781 zasadniczo używa Part II do zysków i strat straddle oraz Part III do określonych niezrealizowanych zysków. Zachowaj wartości godziwe na poziomie nóg, daty, basis, wybory i relacje, a przed złożeniem deklaracji dla portfela wielonogowego skorzystaj z profesjonalnej porady.