Checklist konfirmasi gap peristiwa makro

Jangan menentukan ukuran hanya dari pergerakan pertama. Gunakan tiga lapisan independen:

1. Konfirmasi harga 2. Konfirmasi likuiditas 3. Konfirmasi tesis

Jika lapisan mana pun salah, pertahankan eksposur yang dikurangi dan terus pantau.

Sebelum setiap penambahan, konfirmasikan ketiganya:

Jika konfirmasi harga belum lengkap, jangan perlakukan pantulan atau pembalikan pertama sebagai setup baru.

• pergerakan menembus tanda invalidasi pertama dan bertahan setidaknya selama dua bar
• reclaim gagal? maka jangan menambah
• close-to-close tidak cukup; gunakan mark titik tengah atau weighted average untuk chain peristiwa

Harga dapat bergerak tanpa nilai eksekusi. Untuk chain opsi makro, verifikasi:

Gunakan circuit breaker likuiditas peristiwa makro ketika pemeriksaan tersebut menunjukkan chain tidak lagi dapat dieksekusi secara andal.

Jika spread melebar dan kedalaman menipis, tindakan valid Anda hanya:

• spread tetap berada dalam band yang telah ditetapkan
• kedalaman top-of-book tidak menipis di bawah ukuran minimum yang dapat dieksekusi
• rasio keberhasilan order membaik dari baseline cetakan pertama
• kurangi add diskresioner
• hapus hedge opsional yang bergantung pada fill antrean yang dalam
• jeda sampai spread dan kedalaman pulih

Bahkan dengan harga dan likuiditas, konfirmasikan bahwa tesis itu sendiri masih ada.

Ajukan tiga pertanyaan ini:

1. Apakah cerita makro berubah sejak peta sebelum peristiwa Anda? 2. Apakah hubungan risiko chain Anda (delta ITM/OTM, tekanan assignment, kedekatan kedaluwarsa) tetap valid? 3. Apakah titik stop masih berada dalam batas kerugian maksimum yang telah ditentukan?

Jika salah satu jawaban tidak jelas, tidak ada leg baru yang masuk sampai konfirmasi kembali.

Tetapkan checklist peristiwa tetap berdasarkan menit:

Daftar ini bukan untuk teori. Tujuannya adalah membuat “apakah kita menambah sekarang?” menjadi proses yang dapat diulang.

• T+1: pemeriksaan konfirmasi harga
• T+2: pemeriksaan konfirmasi likuiditas
• T+3: pemeriksaan tesis dan penyesuaian satu ukuran
• T+5: ulangi semua lapisan hanya jika T+3 lolos
• T+10: keputusan jeda atau pengurangan final

Untuk struktur multi-leg, wajibkan kedua leg lolos Lapisan 1 dan Lapisan 2.

Jika hanya satu leg yang mengonfirmasi:

Jika kedua leg mengonfirmasi, tetap terapkan konfirmasi tesis sebelum menambah apa pun.

• pertahankan ukuran tesis inti tanpa perubahan
• jangan mengimbangi kelemahan dengan arah cermin
• lanjutkan loop konfirmasi dan kurangi risiko opsional

Catat setiap peristiwa dalam templat singkat:

Ini menciptakan ingatan yang bertahan melewati kemenangan dan kerugian satu kali.

• lapisan mana yang pertama gagal
• apakah tindakan tersebut skip, trim, atau pause
• skor konfirmasi tepat yang digunakan
• berapa lama waktu yang dibutuhkan untuk mendapatkan kembali keyakinan atas likuiditas dan tesis