רשימת בדיקה לניהול שחיקה באירוע מאקרו
השתמשו במפת שחיקה של 15 דקות לאחר הפרסום כדי לצמצם סיכון שהתיישן לפני שנרמול התנודתיות יהפוך לאות כניסה מחדש גרוע
תשובה ישירה
ניהול שחיקה סביב אירוע מאקרו הוא תהליך סיכון מתוזמן לדקות שלאחר פרסום: הוא אומר מתי תנועה דועכת, ירידה בתנודתיות הגלומה או מילויים גרועים יותר דורשים הקטנה. הגדירו נקודות בדיקה לפני הכניסה כדי שנרטיב סביר לא יהפוך פוזיציית אופציה קצרת-חיים לסיכון מיושן
הגדירו חלון החזקה מרבי לשחיקה לפני הכניסה
אם התזה שלכם אינה מגדירה פקיעת זמן, השחיקה יכולה להשאיר את הסיכון גלוי זמן רב מדי
הגדירו את אלה לפני הפרסום:
אלה מונעים מרעיון אחד להפוך למלאי מיושן בשוק שמתנרמל במהירות
אם התנודתיות הגלומה יורדת מתחת לסף בלי שדרוג תזה, הפוזיציה חייבת להתקרר
- חלון החזקה מרבי קשיח לאחר הפרסום, כגון 15 דקות
- סף אישור שחיקה עבור התנודתיות הגלומה
- תנועה חיובית מינימלית לפני הגדלת גודל
- מועד בדיקה מחייב שבו רק מקטינים או מאפסים
השתמשו בשלוש נקודות בדיקה, לא בטריגר אחד
השתמשו בנקודות בדיקה קבועות הקשורות לזמן מאירוע הפרסום:
ב-T+2
ב-T+6
ב-T+15
אל תדלגו על נקודות הבדיקה האלה כאשר "הסיפור עדיין חזק". זול יותר לשמור סיפורים ולבדוק אותם מחדש מאוחר יותר מאשר לכפות ביצוע באמצעות דחייה
- בדקו אם חוסר האיזון של ההדפסה הראשונה עדיין נראה
- אם המרווח והעומק אינם חוזרים לנורמה, השאירו את הגודל מוגבל
- אם אין שיפור בתזה, הסירו פעולות נשיאה אופציונליות
- בדקו אם מהירות התנועה השתנתה מתגובה לחזרה לממוצע
- הסירו מחצית מהתוספות לפי שיקול דעת גם אם המרווח עדיין נראה אטרקטיבי
- כפו בדיקה חוזרת של הגידור לפני כל החלטת החזקה
- דרשו יציבות של המרווח ושל ה-IV כדי להפעיל מחדש הגדלה כיוונית
- אם השחיקה שולטת ולא מופיע אות חדש, הקטינו לנייטרלי
- אם שדרוג התזה נשאר תקף, הפעילו מחדש בגודל קטן יותר ומפורש
הפכו שחיקת זמן להחלטת גודל
כלל השחיקה שלאחר הפרסום חייב להתחבר ליחידות
לכל נקודת בדיקה, הפעילו את הרצף הבא:
1. מדדו את שריפת ה-IV ואת תמיכת העומק 2. חלקו את הפוזיציה ל-3 בלוקים 3. הסירו בלוק אחד אלא אם שני התנאים ברורים: - התזה השתפרה - איכות הביצוע עדיין תומכת בגודל היעד
עבור שורטים מכוסים, הפעילו זאת תחילה על רגל ההגנה; רק לאחר מכן התאימו את רגל התזה המרכזית
שמרו מסלול התאוששות נפרד לשרשראות שהתמתחו יתר על המידה
לא כל שרשרת צריכה להתקרר באותה מהירות. הוסיפו כלל נפרד לשמות עם הטיה רחבה ו-IV עמוקה
כך נשארת שליטת השחיקה פרוטוקול סיכון, לא תירוץ בדיעבד
- אם העומק נשאר חלש במשך שתי נקודות בדיקה, צאו רק במינימום שהוגדר מראש
- אם ההטיה מצטמצמת מהר מדי, הקטינו מהר יותר מתוכנית הגודל הרגילה
- אם רגל אחת מיושנת, אל תאזנו באמצעות רגל נגדית חדשה
סגרו את המעגל לפני האירוע הבא
בכל שבוע מאקרו, תעדו:
שמרו משפט קצר אחד לכל שרשרת. משפט מספיק אם הוא משנה את כללי השבוע הבא
- איזו רמת בדיקה כפתה את החלטת הגודל הסופית
- האם שדרוג התזה התרחש לפני ההפחתה הראשונה או אחריה
- מה היה כלל הכניסה מחדש ב-T+15
- אילו שרשראות צריכות בפעם הבאה גבולות שחיקה הדוקים יותר
שאלות נפוצות
האם שחיקה היא סיבה לסגור בכל פעם?
לא. אם איכות התזה, איכות המרווח ואיכות ה-IV מיושרות, שחיקה עדיין יכולה להתקיים לצד תזה תקפה ללונג
מהי פעולת הגודל המוגדרת כברירת מחדל?
רוב המבנים צריכים להוריד בלוק גודל אחד ב-T+6 אם אין אישור חדש
האם זה חל על תנועות מאקרו דמויות-רווחים?
כן, אך רק עם חלונות פרסום ייעודיים לאירוע וסבילות מרווחים ייעודית לרווחים
מקורות וקריאה נוספת
בדיקה מהירה
סיימת לקרוא? בדוק את עצמך ב־3 שאלות
שאלה 01
איזה משפט מתאים ביותר למדריך הזה — הגדירו חלון החזקה מרבי לשחיקה לפני הכניסה?
בחר תשובה כדי לראות את ההסבר
מילון מונחי אופציות
The volatility input consistent with an option's market price under a pricing model; it reflects priced uncertainty, not a direct forecast of direction.
קראו את המדריך המעמיקIV crushA sharp decline in implied volatility, often after a known event, that can reduce option premium even when the underlying moves in the expected direction.
קראו את המדריך המעמיק