Comment lire les cotations des contrats à terme Micro E-mini S&P 500
Apprenez à lire les cotations des contrats à terme MES selon le mois-année, l'étiquette de graphique continu, les ticks d'un contrat ferme et d'un spread intermois, le champ de prix, la séance, la source et le statut
Réponse directe
Lisez une cotation MES comme une fiche complète : racine du produit, mois-année du contrat, champ de prix, source, horodatage, séance et statut des données. Le MES est coté en points d'indice. Son incrément ordinaire d'un contrat ferme est de 0.25 point, soit $1.25 par contrat ; un incrément de 0.05 point, soit $0.25, s'applique uniquement aux spreads intermois admissibles. Un graphique continu ou un nombre non étiqueté n'identifie pas à lui seul un accord MES négociable, une cotation exécutable en direct ou le règlement final
MES et mois-année identifient un contrat, pas un graphique Micro générique
MES est la racine du produit, mais la racine seule n'identifie pas l'accord précis derrière un prix. Résolvez le code de mois et l'année associés avant d'utiliser une valeur MES. Les formats de symboles varient selon les plateformes, mais la fiche nécessaire reste la même : produit Micro E-mini S&P 500, mois trimestriel nommé, année, champ de prix et détails de l'observation
Ce que sont les contrats à terme Micro E-mini S&P 500 présente les conditions du contrat MES. Les codes des mois des contrats à terme explique le système général des lettres de mois, afin qu'un symbole court de plateforme puisse être lu sans deviner son calendrier
Une ligne MES continue peut masquer le mois négociable
Un fournisseur peut présenter un contrat MES nommé, un raccourci vers le contrat proche ou une série continue. Une ligne continue peut passer d'un contrat trimestriel à un autre ou ajuster les valeurs anciennes lorsque son mois sous-jacent change. Elle peut être utile comme série de graphique, mais ce n'est pas une instruction d'achat ou de vente d'un mois MES nommé
Avant de comparer une valeur continue avec une autre source, recherchez les étiquettes du contrat sous-jacent et de la méthode de roll du fournisseur. Graphique continu des contrats à terme et contrat négociable sépare une série visuelle de l'accord daté qui possède une date précise de règlement final
Les ticks d'un contrat ferme et d'un spread calendaire utilisent des incréments MES différents
Les cotations MES sont exprimées en points d'indice et utilisent un multiplicateur de $5 par point d'indice. Pour un contrat ferme ordinaire, le mouvement minimal de 0.25 point vaut $1.25. Le chapitre 353 fixe séparément le mouvement minimal des spreads intermois admissibles à 0.05 point d'indice, soit $0.25 par spread. N'appliquez pas la valeur du spread intermois à un écran de contrat ferme et ne supposez pas que toute paire de mois affichés représente le même type de cotation
Valeur du tick et multiplicateurs des contrats à terme montre comment conserver l'incrément affiché, le multiplicateur du contrat et le type d'accord dans une seule fiche de calcul
Le bid, l'ask, le dernier échange, le règlement quotidien et le règlement final ont des fonctions différentes
Le bid et l'ask décrivent l'intérêt affiché de part et d'autre du marché. Le dernier échange enregistre une transaction réalisée. Le règlement quotidien est une valeur quotidienne étiquetée par la bourse, tandis que le règlement final est la valeur fondée sur le SOQ pour un contrat MES arrivant à expiration. Ces champs peuvent différer sans qu'aucun soit erroné
Ne renommez pas un règlement quotidien en transaction actuelle, ni un dernier échange en SOQ final. Prix de règlement des futures et dernier échange explique pourquoi le nom du champ doit accompagner un prix lorsque vous le comparez, le rapportez ou l'utilisez dans un calcul [!WARNING] Ne transformez pas un nombre MES non étiqueté en prix d'ordre actuel La racine, le mois-année, le champ de prix, l'horodatage, la séance, la source et l'étiquette de statut des données changent tous ce qu'une valeur affichée permet de soutenir. Une valeur peut être une donnée réelle tout en étant différée, liée à un autre mois ou impropre comme cotation exécutable ou valeur de règlement final
Une source, une séance et une étiquette de statut déterminent ce qu'un nombre MES peut justifier
Enregistrez si les données sont en temps réel, différées, fermées, en pause, indicatives ou étiquetées autrement par le fournisseur. Un horodatage établit quand l'observation a été enregistrée, et non qu'un ordre puisse s'exécuter à cette valeur. La séance et la source comptent également lorsque deux valeurs MES semblent se contredire
Les cotations des contrats à terme sont-elles différées ou en temps réel ? explique ce que les étiquettes de statut courantes établissent ou non. Comment lire les spécifications d'un contrat à terme aide à vérifier les conditions du produit MES au lieu de compléter les champs manquants avec un affichage d'indice voisin [!TRYMARK] Enregistrez toute la cotation MES, pas seulement son nombre Conservez MES, le mois-année du contrat, le type de cotation, le champ de prix, la source, l'horodatage et le fuseau horaire, la séance, le statut des données, la convention en points d'indice et le fait que la fiche soit un contrat ferme ou un spread intermois. Marquez tout champ indisponible comme inconnu au lieu de l'emprunter à un graphique continu
Ce guide explique comment interpréter les cotations des contrats à terme Micro E-mini S&P 500. Il ne fournit pas de prix MES en direct, ne conseille pas un ordre, ne certifie pas un flux de données de marché et ne prévoit pas le S&P 500. Les règles actuelles de CME et les conditions de données du fournisseur régissent l'observation particulière
Questions fréquentes
MES identifie-t-il à lui seul un contrat négociable ?
Non. MES identifie la racine du produit. Le mois et l'année du contrat sont nécessaires pour identifier l'accord daté auquel se rapporte un ordre ou un champ de cotation
Comment distinguer un graphique MES continu d'un contrat daté ?
Vérifiez si le fournisseur nomme un mois-année de contrat et indique une méthode de roll ou d'ajustement. Un graphique continu peut combiner plusieurs mois MES successifs au lieu de représenter un seul accord négociable
Le MES est-il coté en points d'indice ou en dollars ?
Le MES est coté en points d'indice. Son multiplicateur de $5 convertit un mouvement en points d'indice en montant correspondant pour un contrat
Un mouvement ferme de 0.25 point est-il identique à l'incrément d'un spread calendaire ?
Non. L'incrément ordinaire d'un contrat MES ferme est de 0.25 point, soit $1.25. Un spread intermois admissible utilise un incrément de 0.05 point, soit $0.25 par spread
Un règlement quotidien MES est-il le prix du règlement final ?
Non. Le règlement quotidien est un champ quotidien étiqueté. Le règlement final est la valeur fondée sur le SOQ pour un contrat MES arrivant à expiration ; conservez donc l'étiquette du champ et le mois du contrat avec chaque valeur