Expiration et livraison des contrats à terme sur le dollar canadien expliquées

L'expiration et la livraison appartiennent à un mois et une année de contrat 6C précis. Un graphique CAD/USD générique, une racine de produit ou un raccourci fondé sur le contrat voisin ne suffit pas à déterminer la date de bourse d'un accord particulier. Conservez le mois et l'année exacts avant de relier une règle du règlement à un calendrier ou à une instruction de compte

Ce que sont les contrats à terme sur le dollar canadien explique l'unité de 100 000 dollars et la conception de la livraison physique. Comment lire les cotations des contrats à terme sur le dollar canadien aide à distinguer un contrat nommé d'une série continue ou d'un taux sans libellé

Le chapitre 252 indique que la négociation prend normalement fin le deuxième jour ouvré précédant immédiatement le troisième mercredi du mois du contrat. Il s'agit d'une règle de jours ouvrés, et non d'un raccourci fondé sur une heure fixe. Si cette date de fin est un jour férié bancaire à Chicago ou à New York, la négociation prend fin le jour ouvré précédent commun aux banques de Chicago et de New York et à la Bourse

Que se passe-t-il lorsqu'un contrat à terme expire ? décrit le cycle général des contrats à terme, mais ne peut pas remplacer la règle 6C actuelle ni le calendrier du contrat nommé

Le 6C est livré physiquement selon les procédures de règlement du chapitre 252 et le cadre de livraison plus général du chapitre 7. Le dollar canadien fait partie des devises que la CME identifie comme admissibles à son cadre de livraison de change, mais la compensation et les accords avec le courtier régissent le traitement d'une position ouverte particulière. Ne remplacez pas un processus de livraison par un cours spot du dollar canadien, un taux affiché ou une hypothèse de règlement en espèces

Contrats à terme réglés en espèces ou livrés physiquement compare les deux conceptions du règlement à un niveau général pour les contrats de change. Premier avis et dernier jour de négociation des contrats à terme sépare le vocabulaire générique des échéances des règles propres au 6C [!WARNING] Le troisième mercredi du 6C comporte toujours des contingences prévues par le règlement Le jour de livraison normal du 6C est le troisième mercredi du mois du contrat, mais le règlement prévoit des dates alternatives lorsque ce jour n'est pas un jour ouvré au Canada ou constitue un jour férié bancaire à Chicago ou à New York. La dernière date de négociation possède des contingences différentes. Vérifiez les deux champs pour le contrat nommé

La livraison a normalement lieu le troisième mercredi du mois du contrat. Si ce jour n'est pas un jour ouvré au Canada, ou s'il est un jour férié bancaire à Chicago ou à New York, la livraison est reportée au jour suivant qui respecte les conditions indiquées dans la règle. La contingence de livraison est distincte de la règle de fin de négociation antérieure, même si les deux s'ancrent au même mercredi

Consignez le calendrier de la Bourse du 6C, la référence au chapitre 252, le statut de livraison et la source de chaque date. N'inventez jamais une date manquante à partir d'une suite de jours calendaires et ne lisez jamais une règle publique de la Bourse comme une instruction de compte émise par un courtier

Un roll déplace l'exposition d'un mois 6C nommé à un autre. Il ne reporte pas la fin de la négociation du contrat proche et ne transfère pas sa procédure de livraison au contrat suivant. Un courtier peut fixer une date d'action client antérieure à celle du processus de la Bourse ; conservez donc ses instructions dans un champ distinct

Le mécanisme du roll d'un contrat à terme couvre les deux contrats datés qui composent un roll 6C. Les codes de mois des contrats à terme aide à résoudre le symbole 6C abrégé avant d'utiliser une date [!TRYMARK] Constituez une fiche de livraison 6C avant de vous fier à une échéance Enregistrez séparément le 6C, le mois et l'année de livraison, le calendrier de la Bourse, la règle ordinaire de dernier jour de négociation et toute contingence applicable, la règle du jour de livraison et sa contingence, le statut de livraison physique, la référence actuelle au règlement, la source, l'horodatage et l'instruction du courtier. Marquez comme inconnue toute instruction de compte manquante

Ce guide décrit les mécanismes standards d'expiration et de livraison des contrats à terme sur le dollar canadien. Il n'indique pas une échéance actuelle, ne décide pas s'il faut effectuer un roll ou une clôture, ne fournit pas d'avis de livraison et ne détermine pas le traitement d'une position par un courtier. Les règles actuelles de la CME, les procédures de compensation, les avis de calendrier et les documents du compte régissent un contrat particulier