Как читать котировки фьючерсов E-mini на S&P 500

ES обозначает корень продукта фьючерсов E-mini на S&P 500. Буква месяца поставки и год определяют датированный контракт в распространённом соглашении. Для стандартного квартального цикла H — март, M — июнь, U — сентябрь, Z — декабрь. Запись вроде ESZ6 обычно используется для декабрьского контракта в году, оканчивающемся на 6, но поставщики могут различаться пунктуацией, форматом года или отображаемыми метками

Используйте определение символа поставщика, а не угадывайте год по короткой метке. Коды месяцев фьючерсных контрактов объясняет систему кодов, а что такое фьючерсы E-mini на S&P 500 объясняет, почему месяц поставки меняет идентичность цены на экране

Панель может показывать один названный контракт ES, сокращение ближайшего месяца или непрерывную серию фьючерсов. Непрерывная серия может объединять, корректировать или роллировать несколько месяцев контракта, чтобы сделать длинную историю читаемой. Это полезно для анализа, но может не совпадать с полем цены точного месяца, доступного для заявки

До использования значения графика определите фактический месяц контракта, который котирует площадка, метод роллирования, если используется непрерывная серия, и является ли отображаемое поле сделкой, расчётной ценой или другим расчётным значением. Непрерывный график фьючерса и торгуемый контракт показывает границу между конструкцией графика и торгуемым контрактом

Котировка ES выражена в индексных пунктах. Правила CME для E-mini S&P 500 задают множитель $50, поэтому один пункт соответствует $50 на контракт. Обычный отдельный минимальный шаг цены равен 0,25 пункта, что даёт стоимость обычного отдельного тика $12,50 на контракт

Денежная стоимость тика = установленный минимальный шаг цены × установленный множитель контракта

Не считайте это значение применимым к каждому типу заявки, календарному спреду, связанному контракту Micro или символу поставщика данных. Стоимость тика фьючерса и множители контрактов даёт расчёт для конкретного контракта, а за фактическую заявку отвечает текущая спецификация CME

Bid — отображаемый интерес к покупке, ask — отображаемый интерес к продаже, последняя сделка — запись завершённой сделки, а биржевая расчётная цена — учётное поле, определённое процедурой биржи. В один момент они могут различаться без противоречия. Отображаемая последняя сделка может быть старой, bid или ask может отсутствовать, и ни одно из этих полей не гарантирует исполнение будущей заявки

Поле цены особенно важно около границы дневного или финального расчёта. Расчётная цена фьючерса и последняя сделка отделяет эти две записи до переноса числа с экрана в расчёт, выписку или сравнение [!WARNING] Не превращайте короткий символ или последнюю цену в цену текущей заявки ES без месяца и года не обозначает один фьючерсный контракт. Последняя сделка без времени не показывает текущие bid или ask. Расчётная цена без метки не показывает текущую цену исполнения. Прикрепляйте продукт, контракт, поле, время, источник и сессию к каждому наблюдению

Фьючерсные сессии, расчёты индекса, подписки на данные, окна обслуживания, праздники и задержки поставщика могут влиять на то, что показывает экран. Допустимая цена из одного источника может быть задержанной, пока другой источник работает в реальном времени, или каждый источник может использовать другое поле. Слову «реальное время» всё равно нужны источник и временная метка

Задержаны ли котировки фьючерсов или они работают в реальном времени объясняет вопрос статуса данных. Для сравнения ES с индексом-ориентиром используйте одно время наблюдения и чётко определённые поля; фьючерсы ES и индекс S&P 500 описывает такое сравнение, не превращая базис в прогноз [!TRYMARK] Фиксируйте котировку в семи полях Сохраните корень продукта, месяц и год поставки, поле цены, сторону bid или ask, если она важна, источник, временную метку и часовой пояс, метку торговой сессии или статуса данных, а также множитель и количество для денежного сценария. Эту запись можно проверить позже, не полагаясь на память о картинке графика

Это руководство объясняет, как определить котировку. Оно не предоставляет текущие данные ES, не рекомендует заявку, не гарантирует ликвидность, не рассчитывает текущую сумму маржи и не прогнозирует S&P 500. Для фактического решения используйте текущую информацию биржи, поставщика данных и счёта