Daftar periksa matriks persiapan pra-rilis laba
Ubah rencana pra-rilis laba yang berantakan menjadi matriks agar setiap skenario memiliki satu tindakan dan satu kondisi berhenti
Jawaban langsung
Periode laporan laba dapat mengubah kesalahan kecil menjadi kerugian besar ketika semua variabel berubah sekaligus Jika persiapan Anda tidak secara eksplisit memetakan asumsi ke tindakan, mesin perdagangan akan berjalan lebih dulu daripada rencana Anda Matriks pra-rilis laba menjaga rencana yang sama tetap berlaku ketika harga, spread, dan risiko assignment bergerak bersama
Buat satu matriks dari variabel tesis, kontrak, dan eksekusi
Tulis tiga kolom sebelum membuka posisi:
Lalu definisikan setiap baris sebagai suatu keadaan.
Contoh keadaan:
1. tesis tidak valid, likuiditas ketat 2. tesis tetap utuh, spread terlalu lebar 3. tesis tetap utuh, spread stabil, gangguan assignment tinggi
Jangan mencampur keadaan. Matriks hanya berguna jika setiap baris memiliki tindakan yang unik.
- asumsi tesis: kapan ide tersebut valid
- asumsi perilaku kontrak: apa yang Anda harapkan dari strike, kedaluwarsa, dan jam produk
- asumsi eksekusi: kondisi kuotasi, ukuran, dan rute yang membuat posisi tetap dapat dijalankan
Paksa keputusan stop-loss, lindung nilai, dan masuk kembali ke dalam satu tabel
Untuk setiap sel, Anda harus menentukan:
Buat tabel tetap minimal tetapi lengkap:
- keputusan pertahankan/buka/tutup
- pemicu yang memindahkan posisi ke keadaan ini
- tindakan segera jika pemicu muncul lagi
- jika sel ini muncul dua kali berturut-turut, tindakan berikutnya tidak boleh “tunggu dan lihat”
- jika pemulihan yang sama muncul di dua sel berbeda, kemungkinan besar itu adalah pengendalian risiko bersama
Ubah matriks menjadi skrip eksekusi
Sebelum entri pertama, tulis urutannya:
1. masukkan pesanan awal (ukuran dan jenis) 2. konfirmasi keadaan 3. jalankan tindakan pada baris tersebut 4. catat hasil dan titik pemeriksaan berikutnya
Skrip eksekusi harus menjelaskan apa yang terjadi jika baris yang diharapkan tidak tercapai dalam 15 detik.
Pertahankan logika assignment dan penyelesaian tetap terhubung ke matriks
Satu baris harus selalu menjawab:
Jika satu baris membiarkan hal-hal ini kosong, tandai seluruh matriks sebagai belum lengkap. [!TRYMARK] Aturan matriks Jika suatu keadaan tidak memiliki tindakan yang jelas, keadaan itu harus dilewati sebelum pasar dibuka
- apa yang berubah jika risiko assignment muncul di dalam matriks
- apakah waktu penyelesaian dapat memaksa keputusan untuk meratakan posisi lebih cepat
- berapa eksposur tambahan maksimum akibat assignment yang masih dapat diterima
Validasi dengan pengujian satu menit
Lakukan satu simulasi dalam mode paper 60 detik sebelum pembukaan:
Jangan lanjut ke ukuran posisi nyata sampai semua baris berhasil dijalankan dengan bersih setidaknya sekali dalam kondisi simulasi.
- konfirmasikan baris yang tepat dengan kuotasi nyata
- konfirmasikan jalur tindakan untuk masing-masing dari tiga keadaan di atas
- konfirmasikan apakah perpindahan keadaan dapat dicatat secara manual
Pertanyaan umum
Apakah ini menggantikan daftar periksa strategi?
Tidak. Matriks ini melengkapi desain strategi dengan membuat setiap keadaan eksekusi dapat ditindaklanjuti dalam ketidakpastian.
Bisakah matriks dibuat kecil?
Ya. Kurangi jumlah baris hanya jika setiap baris memiliki satu tindakan yang tidak ambigu dan satu penghentian yang jelas.
Seberapa sering matriks harus dibuat ulang?
Setidaknya sekali untuk setiap tanggal laporan laba yang berbeda karena jam kontrak dan penyelesaian dapat mengubah profil risiko.