Penjelasan Tamat Tempoh dan Penyerahan Niaga Hadapan Dolar Kanada
Ketahui tamat tempoh 6C: peraturan hari bekerja dagangan terakhir, penyerahan fizikal pada Rabu ketiga, kontingensi kalendar, roll, dan arahan broker.
Jawapan terus
Niaga hadapan Dolar Kanada diserahkan secara fizikal, bukan diselesaikan secara tunai. Di bawah CME Bab 252, dagangan biasanya tamat pada Hari Bekerja kedua yang serta-merta mendahului Rabu ketiga bulan kontrak. Waktu cuti bank Chicago atau New York City boleh mengalihkan sempadan itu ke hari bekerja biasa sebelumnya. Penyerahan biasanya berlaku pada Rabu ketiga tersebut, tertakluk pada peraturannya sendiri tentang negara penyerahan dan hari bank.
Bulan penyerahan 6C menentukan rekod tarikh akhir
Tamat tempoh dan penyerahan tergolong pada satu bulan dan tahun kontrak 6C yang dinamakan. Carta CAD/USD generik, root produk, atau jalan pintas kontrak berdekatan tidak mencukupi untuk menentukan tarikh bursa perjanjian tertentu. Simpan bulan-tahun tepat sebelum memadankan pernyataan rulebook dengan kalendar atau arahan akaun.
Apakah niaga hadapan Dolar Kanada menerangkan unit 100,000 dolar dan reka bentuk penyerahan fizikal. Cara membaca sebut harga niaga hadapan Dolar Kanada membantu membezakan kontrak bernama daripada siri berterusan atau kadar tanpa label.
Bab 252 mengaitkan penamatan 6C dengan Rabu ketiga
Bab 252 menyatakan dagangan biasanya tamat pada Hari Bekerja kedua yang serta-merta mendahului Rabu ketiga bulan kontrak. Ini ialah peraturan hari bekerja, bukan jalan pintas waktu tetap. Jika tarikh penamatan itu cuti bank di Chicago atau New York City, dagangan berakhir pada Hari Bekerja sebelumnya yang sama bagi bank Chicago dan New York City serta Bursa.
Apa yang berlaku apabila kontrak niaga hadapan tamat melakar kitaran hayat niaga hadapan secara umum, tetapi tidak boleh menggantikan peraturan dan kalendar 6C semasa untuk kontrak bernama.
Penyerahan fizikal 6C mengikut Bab 252 dan Bab 7
6C diserahkan secara fizikal di bawah prosedur penyelesaian Bab 252 dan rangka penyerahan Bab 7 yang lebih luas. Dolar Kanada ialah antara mata wang yang dikenal pasti CME layak untuk rangka penyerahan FX, tetapi aturan clearing dan broker mengawal pengendalian posisi terbuka tertentu. Jangan menggantikan proses penyerahan dengan tajuk utama loonie spot, kadar yang dipaparkan, atau andaian penyelesaian tunai.
Niaga hadapan yang diselesaikan secara tunai berbanding diserahkan secara fizikal membandingkan kedua-dua reka bentuk penyelesaian secara umum untuk kontrak mata wang. Hari notis pertama dan hari dagangan terakhir niaga hadapan memisahkan istilah tarikh akhir generik daripada peraturan 6C khusus produk.
Rabu ketiga 6C berfungsi sebagai hari penyerahan dengan kontingensinya sendiri
Penyerahan biasanya dibuat pada Rabu ketiga bulan kontrak. Jika hari itu bukan Hari Bekerja di Kanada, atau merupakan cuti bank di Chicago atau New York City, penyerahan beralih ke hari berikutnya yang memenuhi syarat dinyatakan oleh peraturan. Kontingensi penyerahan berasingan daripada peraturan penamatan dagangan lebih awal, walaupun kedua-duanya berasaskan Rabu yang sama.
Catat kalendar bursa 6C, rujukan Bab 252, status penyerahan, dan sumber di sebalik setiap tarikh. Jangan mencipta tarikh yang hilang daripada rangkaian hari kalendar, dan jangan membaca peraturan bursa awam sebagai arahan peringkat akaun daripada broker.
Roll dan masa tutup broker tidak mengubah peraturan bursa 6C
Roll mengubah pendedahan daripada satu bulan 6C bernama kepada bulan lain. Ia tidak menangguhkan penamatan dagangan kontrak berdekatan atau memindahkan prosedur penyerahannya kepada kontrak kemudian. Broker mungkin menetapkan tarikh tindakan pelanggan lebih awal daripada proses bursa, jadi simpan arahan broker dalam medan berasingan.
Mekanik roll kontrak niaga hadapan merangkumi dua kontrak bertarikh dalam roll 6C. Kod bulan kontrak niaga hadapan membantu menyelesaikan simbol 6C yang ringkas sebelum sebarang tarikh digunakan.
Panduan ini menerangkan mekanik tamat tempoh dan penyerahan niaga hadapan Dolar Kanada yang standard. Ia tidak menyatakan tarikh akhir langsung, menentukan sama ada perlu roll atau tutup, memberikan notis penyerahan, atau menentukan cara broker mengendalikan posisi. Peraturan CME semasa, prosedur clearing, notis kalendar, dan dokumen akaun mengawal kontrak tertentu.
Soalan lazim
Bilakah dagangan kontrak 6C yang tamat biasanya berakhir?
Bab 252 menyatakan ia biasanya tamat pada Hari Bekerja kedua yang serta-merta mendahului Rabu ketiga bulan kontrak, tertakluk pada kontingensi cuti bank Chicago dan New York dalam rulebook.
Bilakah penyerahan niaga hadapan Dolar Kanada biasanya dibuat?
Penyerahan biasanya dibuat pada Rabu ketiga bulan kontrak. Jika hari itu gagal memenuhi ujian penyerahan Kanada atau hari bekerja Chicago/New York yang dinyatakan, peraturan menetapkan hari layak yang berikutnya.
Adakah niaga hadapan Dolar Kanada diselesaikan secara tunai?
Tidak. Niaga hadapan Dolar Kanada standard diserahkan secara fizikal di bawah Bab 252 dan prosedur penyerahan yang berkenaan. Itu tidak menggantikan arahan posisi firma clearing atau broker.
Adakah tarikh dagangan terakhir sentiasa dua hari kalendar sebelum penyerahan?
Tidak. Peraturan menggunakan Hari Bekerja dan merangkumi kontingensi. Jangan menukarkannya kepada kiraan hari kalendar tanpa menyemak kalendar semasa kontrak bernama.
Adakah tarikh penyerahan bursa menetapkan tarikh akhir broker saya?
Tidak semestinya. Broker boleh memerlukan tindakan pelanggan sebelum proses bursa. Simpan arahan broker berasingan daripada peraturan peringkat bursa.
Sumber dan bacaan lanjut
Semakan pantas
Sudah membaca panduan? Uji diri dengan 3 soalan
Soalan 01
Pernyataan manakah yang paling tepat untuk panduan ini — Bulan penyerahan 6C menentukan rekod tarikh akhir?
Pilih jawapan untuk melihat penjelasan
Glosari opsyen
Takrif jelas istilah opsyen penting, daripada call, put dan rantaian opsyen kepada IV, Greeks, faedah terbuka dan max pain
Lihat glosari opsyen