ما قواعد الستردل الضريبية للخيارات؟

تشمل الممتلكات الشخصية المتداولة بنشاط خيارات الأسهم والعقود لشراء الأسهم. ويكون المركز متقابلًا عندما يقلل بدرجة كبيرة خطر خسارة مركز آخر. وقد يُفترض تقابل المراكز عندما تتحرك القيم عكسيًا أو تسوّق المراكز كفارق أو مجموعة مماثلة أو يكون الهامش المجمع أقل من الهامش المنفصل

تُعد الستردل الطويلة النموذجية مرشحًا واضحًا، لكن الفروقات الرأسية والتقاويم والفراشات والأطواق والتحويلات ومجموعات السهم والخيار قد تحتاج إلى تحليل أيضًا. وعلى العكس، لا يمنع عرض المنصة لأوامر منفصلة التجميع الضريبي. وقد تدخل المراكز ذات الصلة المحتفظ بها لدى الزوج أو من خلال كيانات معينة تمرر الدخل في الاختبار أيضًا

افترض أن مركزًا أُغلق بخسارة قدرها 10,000 بينما احتفظ مركز مفتوح مقابل بربح غير معترف به قدره 7,000 في نهاية السنة. وبموجب القاعدة العامة، لا يكون قابلًا للخصم حاليًا إلا 3,000 من الخسارة، بينما يُرحّل 7,000. وقد تكون الصفقة الاقتصادية أُغلقت جزئيًا، لكن الاعتراف الضريبي يتوافق بحيث لا تُطالب بالخسارة ما دام الربح المقابل مفتوحًا

يقيس الربح غير المعترف به عمومًا الربح الذي كان سيظهر لو بيع المركز المفتوح بالقيمة السوقية العادلة في آخر يوم عمل من السنة الضريبية، مضافًا إليه بعض الأرباح المحققة غير المعترف بها. وإذا تم التصرف في كل الأرجل ذات الصلة والاعتراف بالأرباح، فقد تختلف النتيجة، لكن تنسيق البيع بغرض الخسارة وقواعد مركز الخلف لا يزال يحتاج إلى مراجعة

تبدأ فترة الاحتفاظ بالمركز في الستردل عمومًا في موعد لا يسبق تاريخ انتهاء الستردل، ما لم يكن المركز محتفظًا به لأكثر من سنة قبل إنشاء الستردل. وقد يمنع ذلك مدة الاحتفاظ التقويمية الطويلة ظاهريًا من إنتاج معاملة طويلة الأجل تلقائيًا

وقد تحتاج الفائدة وتكاليف الحمل المنسوبة إلى مراكز الستردل إلى الرسملة بدل الخصم الحالي. وتضيف طبيعة الخسارة ومعاملة البيع على المكشوف وقواعد المكالمة المغطاة المؤهلة والستردل المختلطة التي تجمع مراكز القسم 1256 وغير القسم 1256 طبقات أخرى

توجد استثناءات لقواعد تأجيل الخسارة العامة للستردل المحددة المؤهلة، وبعض المكالمات المغطاة المؤهلة مع الأسهم، ومعاملات التحوط المؤهلة، والستردل المؤلفة بالكامل من عقود القسم 1256. ولا تعني هذه الاستثناءات أن أي مكالمة مغطاة أو أي تحوط يسميه الوسيط معفى

وتتضمن انتخابات الستردل المحددة والمختلطة متطلبات توقيت واتساق وسجلات لا يمكن إعادة بنائها بأمان بعد نهاية السنة. ويستخدم النموذج 6781 عمومًا الجزء الثاني لأرباح وخسائر الستردل والجزء الثالث لأرباح محددة غير معترف بها. احتفظ بالقيم العادلة لكل رجل والتواريخ والأساس والانتخابات والعلاقات، ثم اطلب المشورة المهنية قبل إقرار محفظة متعددة الأرجل