قائمة قاطع سيولة حدث الاقتصاد الكلي

إذا احتجت إلى التفكير في السيولة أثناء الإصدار الأول، فقد جاء القاطع متأخرًا أصلًا

حدّد ثلاث حالات صريحة لعدم التداول للأداة التي تنوي لمسها:

اعتبر هذه حالات توقف للتداول، لا ملاحظات تحذير

إذا ظهرت أي حالة، فإجراءك الأول هو التوقف ثم تخفيض الحجم ثم التسوية، بهذا الترتيب

• حالة كسر السبريد: يتسع السبريد أكثر من أقصى صدمة محددة مسبقًا
• حالة فشل العمق: يظل الحجم المتاح عند السلسلة المستهدفة دون الحد الأدنى القابل للتنفيذ
• حالة تأخر إعادة الامتلاء: تفشل تغيرات العرض والطلب المتكررة في التطبع خلال نافذة تعافٍ محددة

لا تستخدم نسبة واحدة. استخدم مؤشرًا موزونًا مع عتبات

تابع:

استخدم صيغة بسيطة لكل سلسلة حدث:

• السبريد في نقطة زمنية
• درجة السيولة عبر عشرة مستويات
• نجاح الأمر في التعبئة عند حجمك المستهدف
• معدل تغير العمق خلال آخر 15 ثانية
• إذا تجاوز السبريد العتبة، اطرح نقاطًا من درجة المخاطر
• إذا هبط العمق بشدة، اطرح المزيد
• إذا تباطأ معدل إعادة الامتلاء، اطرح المزيد
• إذا كانت الدرجة < 30، يكون القاطع نشطًا وتُحظر الدخولات الجديدة

يجب أن يكون منطق القاطع صريحًا لكل شكل من أشكال التداول

بالنسبة إلى خيارات اتجاهية فردية:

بالنسبة إلى السبريد ومراكز النسبة:

بالنسبة إلى الخيارات القصيرة ذات مخاطر الحمل:

• ضع أقصى صدمة للسبريد
• حدّد الحد الأدنى لحجم التعبئة الأولى
• أضف مستوى واحدًا بديلًا لتخفيض الرجل
• تحقق من اجتياز الرجلين فحص السبريد والعمق
• طبّق سقف السبريد الأضيق على الزوج
• إذا فشلت رجل، فاحظر الرجلين حتى تتعافى السيولة
• أدرج ضغط التخصيص في فحوص القاطع
• استخدم هامش سبريد أوسع لرجل التحوط
• افرض فحص إعادة التحوط فور فتح القاطع

عندما يكون القاطع نشطًا، لا تبق سلبيًا إلى الأبد. نفّذ حلقة ثابتة:

1. أوقف الدخولات الجديدة 2. حدّث لقطة السبريد والعمق كل 30 ثانية 3. شدّد المركز فقط إذا تعافى السبريد وبدأ العمق في الاستعادة 4. أغلق طبقة مخاطر واحدة عند مرور دورتين بلا تحسن

الهدف ليس إعادة الدخول سريعًا. الهدف منع الانزلاق الخفي من النمو بينما تظل الشروط مكسورة

لا يُغلق كسر القاطع إلا بعد تحقق كل الشروط:

إذا لم يتحقق أي شرط، فحافظ على الوضع الوقائي واستمر بتعرض مخفّض

• عاد السبريد داخل حدود التشغيل قبل الحدث
• أصبح عمق المستويات العشرة قابلًا للتعافي للحجم المخطط
• استقرت سرعة إعادة تعبئة الأوامر من جديد
• تؤكد خطة المخاطر أن الفرضية ما زالت تملك هامش تنفيذ كافيًا

يكفي عادةً دقيقة من المراجعة بعد الحدث كل أسبوع للاقتصاد الكلي

سجّل:

هكذا تتحول قواعد التنفيذ إلى ذاكرة للفريق بدل البطولات الفردية

• الموضع الذي كان ينبغي أن يتفعل فيه القاطع أبكر
• هل كانت الإجراءات ذات الأولوية هي التوقف أو التخفيض أو الإغلاق
• أي حالات إيجابية كاذبة خفضت الربح
• الدروس التي غيّرت قيم العتبات