Cómo crear un plan de trading de futuros

Escribe qué debe hacer la cuenta: probar una configuración durante 30 sesiones, operar un solo índice en horas líquidas o limitar el riesgo mientras aprendes. “Ganar dinero” es un resultado, no una regla operativa. Anota capital, divisa, posibilidad de mantener posiciones nocturnas y las horas en que realmente puedes vigilar el mercado.

El [curso de plan de trading de CME](https://www.cmegroup.com/education/courses/building-a-trade-plan) propone cinco bloques: objetivo, metodología, gestión de riesgo, estrategias y diario del trader.

Para cada contrato permitido, registra bolsa, símbolo, mes, tamaño de tick, valor del tick, multiplicador, horario, tipo de liquidación y spread habitual. [Cómo leer especificaciones de futuros](/es/learn/how-to-read-futures-contract-specifications) y [tick y multiplicador](/es/learn/futures-tick-value-contract-multiplier-explained) convierten una cotización en exposición monetaria.

No confundas un gráfico continuo con el contrato negociable. Antes de enviar la orden confirma el mes real, último día de negociación, primer día de aviso cuando corresponda y símbolo del bróker.

Define régimen, ventana horaria, nivel de referencia, disparador, nivel de invalidación y motivos para no operar. Usa valores observables, no frases como “mucho impulso”. Un ejemplo sería entrar solo después de un cierre de cinco minutos sobre el máximo nocturno y un retesteo que se mantenga; cancelar si el spread supera el límite o se acerca una publicación económica; y fijar la invalidación antes de entrar.

Es una hipótesis que debe probarse, no una promesa. Marca las condiciones que no forman parte de la muestra.

Fija pérdida máxima por operación, pérdida máxima diaria y número máximo de posiciones correlacionadas. La [guía de posición y riesgo de CME](https://www.cmegroup.com/education/courses/things-to-know-before-trading-cme-futures/position-and-risk-management) recomienda calcular contratos con escenarios de riesgo, no con el máximo que permite el margen inicial.

`contratos = floor(riesgo máximo ÷ (distancia del stop en ticks × valor del tick + costes))`

Con límite de 300 USD, stop de 12 ticks, tick de 12,50 USD y 10 USD de costes, el riesgo por contrato es 160 USD y el tamaño es `floor(300 ÷ 160) = 1`. Si el resultado es cero, el contrato no cabe en tu cuenta: usa uno menor o no operes. Consulta [tamaño de posición en futuros](/es/learn/futures-position-sizing).

El stop no garantiza la pérdida final: gaps, velocidad, deslizamiento, órdenes rechazadas y ejecuciones parciales pueden ampliarla. Añade un escenario de shock y un colchón de efectivo separado.

El margen inicial es una garantía para abrir, no lo que puedes perder sin problemas. Revisa [margen y apalancamiento](/es/learn/futures-margin-vs-leverage-explained), [capital de cuenta y efectivo](/es/learn/futures-account-equity-vs-cash-balance-explained) y [colchón antes de un margin call](/es/learn/futures-cash-buffer-before-margin-call). Escribe reglas para efectivo libre, posiciones nocturnas y aumentos de margen.

La liquidación diaria puede mover efectivo antes de cerrar la posición; [mark-to-market de CME](https://www.cmegroup.com/education/courses/introduction-to-futures/mark-to-market) describe ese flujo.

Define tipo de orden, ventana de entrada, spread máximo, tolerancia de precio y respuesta si solo se ejecuta una pata. Decide cuándo usar stop-market o stop-limit y acepta que un stop-limit puede no ejecutarse. Enlaza [mercado frente a límite](/es/learn/futures-market-order-vs-limit-order-explained), [stop frente a stop-limit](/es/learn/futures-stop-order-vs-stop-limit-order-explained) y [rechazada frente a no ejecutada](/es/learn/futures-order-rejected-vs-not-filled-explained).

Antes de enviar, confirma mes y cantidad, niveles de entrada e invalidación, pérdida con costes, margen libre y contingencia de noticias o conexión. No retires la salida para convertir una pérdida en una inversión improvisada.

Registra hora, mes, dirección, tamaño, versión de la configuración, entrada prevista y real, stop, salida, deslizamiento, comisiones, régimen y cumplimiento de reglas. Distingue una pérdida con reglas de una pérdida por incumplimiento. Revisa muestras, no una sola operación: esperanza matemática, ganancia y pérdida medias, excursión adversa máxima, racha perdedora, deslizamiento por sesión y resultados por configuración.

Pausa al alcanzar el límite diario, tras errores de ejecución, fallos de datos o conexión, spread anormal, cambios de margen o un estado emocional fuera de tu tolerancia. Al terminar reconcilia fills, comisiones, P&L realizado y no realizado, efectivo, capital y órdenes abiertas. [P&L realizado y no realizado](/es/learn/futures-realized-vs-unrealized-pnl-explained) ayuda a mantener el registro correcto.