期权交易日志模板：记录与复盘哪些内容

写下预期的市场条件、判断必须生效的日期，以及什么事实会让它失效。说明仓位的目的，是方向性敞口、保护、收入，还是波动率敞口。期权交易计划可以提供入场前记录的起点。

不要只写“看涨”或“看跌”。加入预期变动区间、变动速度、隐含波动率假设，以及会改变看法的事件或价格。无法衡量的判断，在交易后也很难带来有用的教训。

记录标的、期权类别、看涨或看跌、行权价、到期日、买入或卖出方向、数量、乘数、订单类型、限价、时间戳和账户。保存订单确认和每一次成交，不要只抄平均价。如何阅读期权成交确认说明了应核对的字段。

如果可以，同时记录入场时的买价、卖价、中间价、显示数量和价差。标明订单是全部成交、部分成交，还是分几个价格成交。日志应反映决策当时市场提供的条件，而不是事后看起来更有利的报价。

在每个重要检查点记录标的价格、剩余天数、隐含波动率、期权标记价或可执行报价，必要时记录未平仓量和仓位规模。将观察结果与期权情景计划中的有利、不变和不利路径比较。

即使方向判断正确，行情来得太晚、波动率下降或价差变宽也可能造成损失。反过来，标记价显示盈利也不代表最初的判断正确。把市场路径和决策质量作为两个独立字段。

每次加仓、减仓、展期、行权或被指派时更新日志。对于多腿仓位，列出变化前后的每条腿、净借方或净贷方、剩余数量和新的最大损失。如何计算期权盈亏能帮助把每股数值和合约现金总额分开。

记录购买力、保证金要求、费用、股票或现金结算，以及由此产生的多头或空头股票。即使价差的最终收益有限，空头腿也可能先被指派而另一条腿仍在，因此期权指派应留在日志中。

平仓或到期后，用实际成交、费用、乘数和数量计算已实现结果。任何剩余标记价都保留为未实现盈亏，不要与已平仓结果混合。期权已实现与未实现盈亏解释了这一会计区别。

然后评价流程：判断是否具体，合约是否匹配时间窗口，规模是否在损失上限内，是否遵守失效和退出规则。亏损交易可能拥有良好流程，幸运获利也可能暴露危险的遗漏。

每周按策略、标的、到期范围、方向和市场条件分组查看交易。寻找反复出现的成交成本、迟到的入场、过大的规模、忽略的失效条件或意外指派。一次只改一条规则，才能判断新流程是否真的有帮助。

保留一个简短的“下一笔交易”栏：要重复的一个行为、要停止的一个行为、要验证的一个问题。这样日志就不只是亏损后才打开的档案，而是每次都能使用的参考资料。