財報前設定矩陣清單

下單前先寫三欄：

• 觀點假設：交易想法何時仍成立
• 合約假設：履約價、到期、商品時鐘的預期
• 執行假設：可接受的報價、數量、路由條件

再把每一行定義為一個狀態。

範例狀態：

1. 觀點失效，流動性不足
2. 觀點維持，價差過大
3. 觀點維持，價差穩定但指派風險上升

不要把狀態混在一起。行列只有在每行有唯一行動時才有意義。

每個格子都要定義：

表格要簡短但完整：

• 維持、開倉、平倉判斷
• 觸發此狀態的條件
• 條件重複出現時的即時行動
• 同一狀態連續出現兩次，「觀望」就不適用
• 若兩個狀態都用同一對策，代表風險控管未分離

第一筆委託前先寫流程：

1. 輸入起始委託（數量與種類）
2. 確認目前狀態
3. 執行該行動
4. 紀錄結果並移到下一檢查點

也要寫下 15 秒內未到預期狀態時的處理。

至少一行要回答：

• 指派風險出現時矩陣如何改變
• 結算時點是否要求更快平倉
• 可接受的額外曝險上限

若有任一空欄，矩陣就不完整。

開市前 60 秒先做紙上演練：

每行至少在演練中完整跑過一次，才可進入實倉規模。

• 用即時報價確認正確行
• 確認 3 種範例狀態的行動路徑
• 確認是否能手動記錄狀態轉換