期權交易記錄清單

先寫合約，後寫看法。記下標的、認購或認沽、行使價、到期日、期權類型、合約乘數、交付物、數量，以及該系列是否為標準或調整後合約。熟悉的代號或鏈上相鄰一行，都不足以確認一份合約。

期權合約乘數會把每股報價的期權金轉成合約金額。假如報價是2.40而乘數是100，一張合約在費用前代表240。公司行動後的調整合約可能有不同交付物，應照抄券商畫面或結算通知的條款，不要直接套用100股規則。

多腿持倉每次都用相同次序列出每一腿，並寫明比例、買賣方向、開倉或平倉效果，以及全部成交後預期留下的持倉。只寫「價差」並不能指出行使價、日期或被指派風險。

保存你決定行動時看到的報價快照。記錄時間和時區、買價、賣價、盤面數量、如有使用的中間價、相關的最近成交，以及報價所屬的交易時段。期權買賣差價是實際成本和執行限制，不是可有可無的欄位。

用可以驗證的說法寫下交易原因：預期價格範圍、必須在何時發生、對隱含波幅的假設、會令你改變看法的事件，以及可接受的最大損失。單寫「看升」或「看跌」不足以在事後檢查。

用一個小型假設例子核對記錄。假設兩張認購期權的買價為2.30、賣價為2.50，你提交2.40限價單。如果兩張都以2.40成交，期權金為2 × 2.40 × 100 = 480，費用另計。保存差價範圍、限價、數量及可成交的假設，不要事後改成較有利的中間價。

保存訂單編號、提交時間、如有顯示則記下路由或交易所、訂單類型、限價或止蝕條件、有效期，以及取消或替換紀錄。即使價格和數量相同，即日訂單和較長有效期訂單也可能留下不同風險。

將每次成交連回原本的訂單。記錄成交時間、價格、數量、是否部分成交、佣金、交易所費用和現金借貸方向。先保存單筆成交，再重新計算平均價。多腿訂單要逐腿核對淨借記或淨貸記；一腿先成交可能暫時留下比計劃更大的裸露風險。

對簡單的期權長倉，可以用這條式覆核：現金期權金 = 成交合約數 × 成交價 × 合約乘數。加上費用後，與券商的現金變動比較。如果不一致，逐項檢查合約、數量、乘數和費用，不要無痕改寫日誌。

在同一份記錄加入加倉、減倉、展期、行使、被指派、到期、公司行動調整或券商強制平倉等事件。每宗事件後記下剩餘數量和新增的股票或現金持倉。期權被指派是戶口真正發生的事件，不是原先沽出交易的附註。

分清楚是用反向交易平倉、行使權利、收到指派，還是持有至到期。價差策略要確認每一腿的結果。短倉可能在長倉對沖仍然存在時被指派，而現金結算合約亦可能產生與實物交割合約不同的戶口紀錄。

把交易日和結算日分開。轉移戶口或更換券商時，保留原有確認書及轉戶結單，避免新戶口成為唯一歷史。合約到期或戶口關閉後，補回遺失記錄會困難得多。

這裡連結的IRS資料和表格只針對美國聯邦稅制，不取代最新指引、州稅規則、其他地區法規或合資格稅務專業人士的意見。美國以外的讀者，應把同一套證據流程套用到當地機構及券商文件。

涉及美國交易時，將日誌與券商的Form 1099-B或替代結單、適用的Form 8949，以及合資格Section 1256合約的Form 6781處理互相比較。IRS指引對到期、行使、指派、洗售、跨式策略和不同戶口交易的處理，可能與單純出售不同。日誌保存事實，讓你可以提出正確問題，但不會替你決定稅務結果。

不要因為某個數字看起來奇怪就覆蓋券商表格。標示差異，連結生命周期事件和原始文件，並留下有日期的更正備註。能夠追蹤數字如何改變的記錄，比隱藏修改過程的整潔表格更有用。

每次平倉或到期後做一次簡短檢討，至少每月作一次深入檢查。確認每個未平倉位都有合約身份、風險上限、現有數量和下一個決策日期。按策略及市場環境整理已完結交易，才容易發現重複的執行成本或遲來的決定。

把結果和流程分開評估。問自己：假設是否具體，報價是否支持目標數量，成交是否符合訂單，是否遵守失效規則，結算後持倉是否符合預期。就算交易賺錢，流程仍可能有漏洞。