期權Theta在週末與假日也會衰減嗎？

經過週末或假日後，期權的合約剩餘壽命縮短。即使交易所沒有開放一般交易，定價模型也要推進評價日期。

但這不能單獨決定下一筆可成交權利金。期權休市時標的資訊與波動率曲面仍可能變化。

競爭性報價不必等到週一才認識剩餘天數減少，造市者可以提前調整週五價格、IV輸入與價差。

所以不存在「週末Theta在哪一刻扣除」的統一答案，影響可能分布在收盤前報價與重新開市條件中。

平台可用日曆日、交易日或商品特定規則換算年度時間。不知道單位就無法正確乘算顯示Theta。

Theta本身在三天內也不固定，接近到期與價內程度變化會改變區間內的敏感度。

接近到期期權要在很短時間內消耗剩餘外在價值，價平合約還常集中時間與現貨敏感度。

假日可能改變最後交易日或形成較長日曆空檔，必須直接核對合約與交易所時程。

週一跳空改變內在價值與Delta，新不確定性使IV升降，流動性恢復前買賣價差也可能更寬。

多頭買權可在負Theta下上漲，空頭期權也可在正Theta下虧損；總損益包含所有輸入變化與實際退出價格。

先在相同現貨與IV下比較週五收盤和週一開盤以分離模型時間，再分別加入跳空、IV衝擊與更寬價差。

記錄日數規則、報價時間、假日時程、到期、結算，以及是否能在相關隔夜市場避險。